实际波动率——一种更有效的波动率估计方法

摘要

波动率在金融中有着广泛而重要的应用。实际波动率是近来新发展起来的一种日波动率的估计方法，它能对日波动率进行更准确的估计。在使用实际波动率方法中，要注意采样频率的选择，本文对上证综指进行了实证研究，给出了上证综指的适合的日内数据频率。