高频数据

摘要： Realized GARCH模型是预测波动率的经典模型之一,最小化非对称二次损失函数的Expectile对收益率尾部分布更加敏感,我们在Realized GARCH模型的基础上引入Expectile提出Expectile-Realized GARCH模型。以沪深300指数的高频收益率为例建模分析,对比不同模型下的波动率预测效果,发现Expectile-Realized GARCH模型较Realized GARCH模型对波动率预测能力更好。其中,当风险水平为95%时,对应的Expectile-Realized GARCH波动率预测能力最好。

摘要： 文章选取上海原油期货为研究对象,基于2018年3月27日至2019年12月30日包括成交量、持仓量以及收盘价格等数据的一分钟高频交易数据,对其量价关系进行实证研究。分别基于日盘与夜盘数据构建基础线性模型与BP神经网络非线性模型,并分析其市场特征和影响。线性回归结果表明,日盘与夜盘中价格波动均与成交量存在正相关关系;而与持仓量存在负相关关系。将成交量、持仓量分解为预期与非预期部分后的BP神经网络结果则表明日盘与夜盘具有一定差异性:日盘中持仓量影响效果总体大于成交量;且相较于持仓量预期部分,持仓量的非预期部分则影响更大;夜盘中则为成交量的非预期部分对价格波动的影响大于其预期部分。

摘要： 外盘木浆维持高位运行。芬宝 AKI 浆厂对中国减少供应的消息,支撑供应端信心。 下游部分生活用纸、白卡纸企业发布涨价函,涨幅在 200 元 /t 左右,以维持加工利润, 需关注终端市场的接受程度。值得关注的是,4 月国内造纸业无论是从资产负债表, 还是亏损企业数量等数据看,经营状况均处于历史较好水平。但高频数据显示,近期 多数成品纸种的加工利润走弱,消费负反馈显现。

摘要： 文章基于国家A股市场从1990年12月19日至2020年8月20日的日度交易数据进行羊群行为检验与影响因素分析,采用决策树构建预测模型。研究结果显示:这一样本数据规模存在羊群行为,不同指标对羊群行为的影响各异,预测模型显示市盈率、换手率、股票个数、行业流通市值、行业平均涨跌幅等指标能够预测羊群行为。

摘要： 文章针对二次幂变差在有限样本情形下低估跳跃性波动的问题,首先,提出了一种估计积分方差的修正已实现二次幂极差(CRBV)方法;然后,基于LM检验原理分别构造了跳检验统计量J_CRBV和J_CTBPV,并给出二阶矩过程依概率收敛的定理,证明了当积分方差由其一致估计量替换时所构造的检验统计量仍服从标准正态分布;最后,用蒙特卡洛模拟表明两种跳检验统计量均有效可行,并将其应用到沪深300股指期货市场,结果表明股指期货资产价格存在周末效应和周内效应。

摘要： 文章以我国基础设施领域不动产投资信托基金(REITs)高频数据作为研究对象,利用重标极差法对其收益率及波动率进行长记忆性分析,得出作为我国金融资产中的创新产品,从整体上看我国REITs产品的收益率长记忆性特征明显,而波动率的长记忆性在统计意义上则更加显著。

摘要： 为了分析股市高频数据的波动变化规律及其风险值预测,利用已实现波动率和改进后的已实现波动率分析Realized GARCH模型下沪深300指数的5分钟高频数据收益率波动,结果显示:沪深300指数的收益率序列具有波动性和聚集性特征,不论是基于RV还是改进后的RMV,都表明t分布下模型拟合效果最好,正态分布下效果最差;而且改进后的RMV相比RV估计残差降低,估计精度提高,并且在风险价值的预测效果上表现更好。

摘要： 科学测算区域碳排放指标是实现“碳达峰、碳中和”战略目标的一种重要途径。基于清单编制法,采用青海省2020年度用电量的高频数据,进行青海省区域、第二产业重点行业、居民碳排放的测算。分别从地区、产业、碳排放空间布局、城乡居民四个角度对青海省2020年碳排放测算结果进行分析。论证表明,测算结果的准确度较高。研究结果可为决策部门制定相关政策提供有益的参考。

摘要： 近年来,金融市场间的联动现象日趋频繁,跨市场的风险溢出进一步增强.2015年以来,中国股票市场迅速发展,但也出现了大幅度的波动.因此,在维护金融稳定、防范金融风险的背景下,加强对中国股市的风险监控,降低外部冲击的影响具有重要的现实意义.建立EGARCH-Copula模型研究沪市与港市之间的相关结构,计算谱风险和VaR值以度量波动溢出效应.选取每隔5 min的上证综合指数和香港恒生指数收益率序列,进行小波降噪后,构建EGARCH模型拟合其边缘分布,选择Copula函数刻画它们之间的相关结构,Monte Carlo模拟计算谱风险和VaR值.实证结果显示,t-EGARCH-Gumbel Copula模型能够较好地描述沪市与港市之间的尾部相关结构;谱风险值随着风险厌恶系数的增大而增大,比VaR值更能捕捉尾部的极端风险,降低投资者的损失.

摘要： 随着全球经济金融市场的高速发展,跨市场间的联动性也日益突出。本文选取房地产和国有银行5min股指数据,研究疫情冲击下房地产业与国有银行间的相关结构及其风险溢出效应。为此,首先采用小波阈值法对高频数据进行降噪,接着构建C-Vine Copula模型研究两行业间的相关结构,最后基于Copula函数结合Monte Carlo模拟方法,计算出ΔCoVaR、%ΔCoVaR值来度量风险溢出效应程度。研究结果表明:房地产业与国有银行间均为正相关,具有较高的风险关联性,且两行业间存在较强的双向、非对称的正向风险溢出效应;相较于疫情爆发前两行业的风险溢出效应强度,疫情爆发后房地产业与国有银行的溢出效应显著增强。

摘要： 以往大多数文献对于金融资产之间的相关性研究都是基于低频数据的.近年来,对金融高频数据的研究已经成为了金融计量学的一个热门研究领域.通过采用高频数据,可以充分利用金融市场的日内信息.基于高频数据的赋权已实现极差方差和赋权已实现极差协方差是有效的方差和协方差估计量,并且具有充分利用日内信息和计算简便的优点.本文提出了基于赋权已实现极差方差和赋权已实现极差协方差的已实现极差相关系数.这种方法使得变量间的相关系数成为了可以观测的数据,并且能够充分利用股票市场的日内信息,且计算简便.通过对上海和深圳股票市进行实证研究,证明上海和深圳股票市场的相关系数随着时间的改变而改变.

摘要： 现有的金融高频数据研究,并未充分考虑微观结构噪声对波动建模和预测的影响.以非参数化方法为理论框架,基于高频数据,采用适当方法分离出波动中的微观结构噪声成份,构建了新的跳跃方差和连续样本路径方差,将已实现波动分解为连续样本路径方差、跳跃方差和微观结构噪声方差.同时考虑微观结构噪声和跳跃对波动的影响,对HAR-RV-CJ模型进行改进,提出了HAR-RV-N-CJ模型和LHAR-RV-N-CJ模型.通过上证综指高频数据进行实证,结果表明新模型在模型拟合和预测方面均优于HAR-RV-CJ模型.

摘要： 本文运用时间序列方法,选取5分钟的高频数据,建立沪深300股指期货收益率关于其滞后项和不同到期日的两合约差价的模型,得到收益率模型后,运用价格条件VaR评估方法,对沪深300股指期货的跨期套利风险进行了评估.

摘要： 本文采用日数据和5种日内高频数据对基于成对交易的统计套利策略进行了实证研究。研究结果表明，在文章 采用的各频率数据下，统计套利策略运用于我国股票市场均是有效的，且随着数据频率的提高，套利机会随之增多，但由于微小价差而频繁发出交易信号，交易成本将消耗掉大部分利润，甚至造成亏损。因此采用高频数据进行统计套利时，提高交易触发点是提高绩效的一个有效途径，同时要加强交易成本控制。

摘要： 本文基于股票市场的高频数据，提出了一个股票收益率和持续期的联合模型。与传统模型中对两个变量分别进行分析不同，通过对收益率和持续期的联合分析，增强了估计和推断的准确性，提高了模型拟合数据的能力。通过将模型运用于中石化的股票实时交易数据中，发现中国金融市场有着明显的日间周期性特征,而这些特征跟市场的信息流以及投资者的避险行为相一致。另外，本文的实证结论在中国股市上还回答了市场微观结构中的很多重要问题。

摘要： 现存常用基于高频数据的金融资产价格跳跃检验方法缺乏系统性比较.文章以已实现测量非参数方法为理论框架,构建了新的跳跃方差.从跳跃特征、跳跃检验方法对市场微观结构噪声的敏感性、伪跳跃检验、跳跃对宏观经济信息的响应性、跳跃建模五个方面,对常见跳跃检验方法进行系统性实证比较,结果显示没有一个跳跃检验方法是最优的.相对而言,A-J方法是实践中的可选跳跃检验方法.

摘要： 基于金融市场的资产配置模型,通过对投资者最优资产组合的分析,试图回答投资学中的一个基本问题——投资者依据各种理论和技术手段所采用的主动投资策略与产生相应的经济价值的关系.通过将实际的市场数据应用于该模型,发现在中国市场上采用波动择时的主动投资策略与静态投资策略相比,有较大的经济价值.另外,还发现通过使用高频数据可以增加波动率预测准确度,并进一步提高投资策略的经济价值.本文的结论在改变各个模型参数,特别是在考虑了金融市场的交易成本之后保持不变,显示了该结论的稳健性.

摘要： 本文利用华夏上证50ETF，华泰上证红利ETF和易方达深证100ETF来复制沪深300指数作为现货，构建沪深300股指期货的无套利边界，并对IF1005、IF1006和IF1007三个主力合约进行了套利机会和结果的分析，发现：三个主力合约均存在套利机会；与国外股指期货推出初期出现的双边套利机会相比，沪深300股指期货只有单边套利机会；与仿真交易数据出现的持续套利机会相比，实际交易数据出现的套利机会逐渐减少；在套利机会较多时获得的利润较少，而套利机会较少时获得利润较多；文章最后根据研究结果提供了相应的投资建议。

摘要： 本文利用Copula 函数对序列间的下尾部相关性进行刻画，构造目标 函数捕捉期货市场实时交易过程中的卖空信号，制定相应交易规则，建立了一套 基于Copula 函数的金融市场高频数据程序化交易策略，并利用中国期货交易市 场的白糖和棉花期货合约进行了实证。实证结果表明本文提出的新的程式交易策 略具有稳定的效果，可以获得较高的收益，并可有效地控制风险。

摘要： 由于高频GPS不仅可以观测到周期小于1秒的位移量，而且可以检测到超长周期的地壳运动，没有限幅的约束，所以，采用高频GPS接收机一方面可观测到大动态的静态位移，另一方面可以观测到大震震时动态位移，为研究地震的破裂过程、地壳介质的非均匀特性和地震前后地壳形变短期变化过程提供了多窗口检测的工具。本文介绍了运用高频GPS获取由地震引起的地表动态位移数据的处理方法。

摘要： 本发明的目的在于，在遮盖对象收入到画面内之前，也可受到充分的隐私保护，本发明的视频数据存储装置(110)的特征在于具有：参照信息存储部(150)，记录有含有预定的特征量的参照信息；视频数据取得部，取得视频数据，依次输出到视频缓冲器；类似性判断部(172)，比较最新的视频数据和参照信息，提取最新的视频数据中被判断为和参照信息类似的部分信息；相关性判断部(174)，比较在最新的视频数据前输出到视频缓冲器的视频数据和判断为类似的部分信息，提取判断为与被判断为类似的部分信息相关的部分信息；以及摄像记录I/F部(136)，将视频数据及与部分信息相关的相关信息记录到记录介质。

摘要： 本发明的目的在于，在遮盖对象收入到画面内之前，也可受到充分的隐私保护，本发明的视频数据存储装置(110)的特征在于具有：参照信息存储部(150)，记录有含有预定的特征量的参照信息；视频数据取得部，取得视频数据，依次输出到视频缓冲器；类似性判断部(172)，比较最新的视频数据和参照信息，提取最新的视频数据中被判断为和参照信息类似的部分信息；相关性判断部(174)，比较在最新的视频数据前输出到视频缓冲器的视频数据和判断为类似的部分信息，提取判断为与被判断为类似的部分信息相关的部分信息；以及摄像记录I/F部(136)，将视频数据及与部分信息相关的相关信息记录到记录介质。

摘要： 本发明公开了一种基于高频数据处理进行数据并行查询加速的方法和设备，所述方法包括：第一主节点接收用户发送的数据查询请求，查询请求中携带查询条件；所述第一主节点根据所述数据查询请求生成执行计划，并根据所述执行计划查询各所述第一类数据节点；若各所述第一类数据节点中存在与所述查询条件匹配的匹配数据块，所述第一主节点将结果数据返回所述用户，所述结果数据是根据各所述匹配数据块的合并结果确定的；其中，所述高频数据为访问频率大于所述第一主节点中的预设频率阈值的数据，从而提升了大数据并行处理能力和查询的效率。

摘要： 本发明公开了一种基于生产数据和高频数据的电潜泵卡泵实时预警方法，本发明通过采集油井生产数据和高频数据，绘制各参数变化曲线，将其变化特征和规律与卡泵过程中的理论变化模式图相对比，快速、准确的预警电潜泵卡泵风险，并结合地质油藏、实际井况落实卡泵原因，及时指导现场采取有效措施，解除电潜泵卡泵风险，维持油井高效运转。本发明在进行电潜泵卡泵风险预警时，利用电机振动幅度与卡泵风险程度之间的响应关系，根据其变化范围划分为四个等级，实现卡泵风险程度的定量化预测，为下步制定合理的治理措施提供有效指导。

摘要： 本发明公开一种高频数据线材、高频数据线束及高频数据线缆，包括数据传输单元、中间护体及吸光包带，所述数据传输单元包括至少一个数据传输芯线；所述中间护体包覆于所述数据传输单元的外侧壁上；所述吸光包带贴附于所述中间护体远离所述数据传输单元的一侧上。本发明为一种高频数据线材、高频数据线束及高频数据线缆，通过在中间护层上设置吸光包带，可以防止在镭射加工的过程中，出现反光的现象，方便对高频数据线材进行切割和加工，提高了线材的稳定性。

摘要： 本发明涉及一种以USB3.0为代表的一类复合结构连接线的高频感应焊接方法，该类连接线包含线径粗细悬殊的电源线和高频数据线的复合配置结构，甚至适用于某些数据通道是单芯铜线其它数据通道是多芯绞线的复合配置结构，包括线缆芯线焊端的绝缘外被去除、芯线焊端浸锡、焊接部位加锡、芯线焊端和插头焊端对位组装、高频感应加热焊接工序，通过配置芯线焊端浸锡工序和焊接部位加锡工序使用的焊锡材料的熔点和热容量，满足在高频感应加热焊接条件下电源线焊点焊锡和数据线焊点的焊锡在高频感应加热时能够同步熔化的条件，至少在芯线焊端浸锡工序使用熔点相对较低的焊锡，焊接部位加锡工序可使用相同熔点或熔点较高的焊锡，没有打乱原焊接工序和设备配置，不影响原生产线的自动化水平，实现了高速、高质量焊接。

摘要： 本发明公开了一种基于生产数据和高频数据的电潜泵卡泵实时预警方法，本发明通过采集油井生产数据和高频数据，绘制各参数变化曲线，将其变化特征和规律与卡泵过程中的理论变化模式图相对比，快速、准确的预警电潜泵卡泵风险，并结合地质油藏、实际井况落实卡泵原因，及时指导现场采取有效措施，解除电潜泵卡泵风险，维持油井高效运转。本发明在进行电潜泵卡泵风险预警时，利用电机振动幅度与卡泵风险程度之间的响应关系，根据其变化范围划分为四个等级，实现卡泵风险程度的定量化预测，为下步制定合理的治理措施提供有效指导。

摘要： 本发明公开了一种基于高频数据处理进行数据并行查询加速的方法和设备，所述方法包括：第一主节点接收用户发送的数据查询请求，查询请求中携带查询条件；所述第一主节点根据所述数据查询请求生成执行计划，并根据所述执行计划查询各所述第一类数据节点；若各所述第一类数据节点中存在与所述查询条件匹配的匹配数据块，所述第一主节点将结果数据返回所述用户，所述结果数据是根据各所述匹配数据块的合并结果确定的；其中，所述高频数据为访问频率大于所述第一主节点中的预设频率阈值的数据，从而提升了大数据并行处理能力和查询的效率。

摘要： 本实用新型公开一种高频数据线材、高频数据线束及高频数据线缆，包括数据传输单元、中间护体及吸光包带，所述数据传输单元包括至少一个数据传输芯线；所述中间护体包覆于所述数据传输单元的外侧壁上；所述吸光包带贴附于所述中间护体远离所述数据传输单元的一侧上。本实用新型为一种高频数据线材、高频数据线束及高频数据线缆，通过在中间护层上设置吸光包带，可以防止在镭射加工的过程中，出现反光的现象，方便对高频数据线材进行切割和加工，提高了线材的稳定性。

摘要： 本实用新型涉及数据传输技术领域，公开了一种基于高频和超高频数据传输装置，包括装置主体和电源线，所述装置主体的前侧设置有电源线，且装置主体上设置有多个限位机构，所述限位机构包括配合槽，配合槽有两个，且配合槽设置在装置主体的一侧，装置主体的一侧还设置有两个圆板。本实用新型通过将插块推入到配合槽内，可通过弧形块卡入到配合槽内，可将电源线穿过多个连接架，可对电源线进行限位，防止电源线太过散乱，也方便在搬运时对电源线进行固定，底座的底部的底槽内设置有两个固定条，固定条通过螺栓进行固定连接，通过安装孔可将装置主体的整体进行固定，固定条拆卸后垫片可进行和防滑，顶槽和凸块的配合可使固定条能定位方便安装。