VaR和CTE测度下相依风险的最优停止损失再保险

摘要

近年来，越来越多的人关注相依风险的研究，但将其运用于再保险方面的很少。本文采用最小化在险价值(VaR)和尾部条件期望(CTE)的标准，从保险人的角度考虑了双复合泊松分布风险模型的最优停止损失再保险。文中首先介绍了单险种风险的最优停止损失再保险，两种标准下得到的最优解相同，解的形式简单且只依赖于损失分布与安全负荷因子，但CTE标准下的解相对于VaR标准下的解约束条件略松些。然后计算了保险人使用期望值保费原理时相依风险的最优解和存在条件，得到的解同样具有单险种风险解的特征，只是该解还与两类风险的相依系数有关。其次采用同样的模型计算了使用方差保费原理时相依风险在两个标准下的最优解和存在条件，我们发现CTE标准下的验证条件相对于VaR标准的条件要简单一些。最后，文中给出一些例子应用得到的结果。

目录

文摘

英文文摘

声明

第一章引 言

1.1选题的背景及意义

1.2国内外研究状况

1.2.1再保险的研究现状

1.2.2 VaR的研究现状

1.2.3 CTE的研究现状

1.3本文主要工作和章节安排

第二章单险种风险的最优停止损失再保险

2.1模型介绍

2.2基于VaR标准的最优解

2.3基于CTE标准的最优解

2.4本章小结

第三章相依风险的最优停止损失再保险

3.1问题提出和模型介绍

3.2.1问题提出

3.2.2相依风险的模型介绍

3.2基于VaR标准的最优值

3.3基于CTE标准的最优值

3.4例子

3.5本章小结

第四章方差保费下最优停止损失再保险

4.1基于VaR标准的最优值

4.2基于CTE标准的最优值

4.3例子

4.4本章小结

第五章结论与展望

参考文献

致 谢

在学期间发表的学术论文和参加科研情况