基于效用最大化的投资组合模型

摘要

效用是投资者确定投资策略的一个很重要指标,由此有了效用最大化投资组合模型.本文根据均值-半方差模型对均值-方差模型修正的思想,建立了修正后的效用最大化投资组合模型.使用二次规划的一种求解方法——积极集法,对模型进行了求解.实证分析表明,修正后的模型可以为投资者提供有效的投资策略.