股票风险度量熵方法与方差法一致性实证研究

摘要

本文首先根据均值—方差模型,得到上证50指数50只股票组合有效前沿上的10种优化组合;然后计算这些组合的熵,并以此作为风险度量,画出这50只股票组合的均值—熵有效前沿,与Markowitz均值-方差有效前沿进行比较分析。实证研究表明,股票风险度量的熵方法和方差法是一致的。