破产和解语境中债转股的规范和实践——以庆盛控股等7公司破产清算转和解案为样本的考察

摘要

破产和解程序语境下的债转股,兼具私法上的意思自治与司法上的程序确认,在理论和实践均有较大的挑战。本文以我国债转股的理念与规范为分析基础,通过浙江庆盛控股集团有限公司等七公司合并破产清算转和解案中的债转股之实例样本,从企业存续价值、债权结构、股权定价、出资人权益调整及转股比例、整体清偿方案、税务风险等方面,阐述在破产和解程序语境下债转股的可行性及司法审查的范围与标准,以期助益于债转股的破产实践。