互联网“宝宝”风险影响因素实证研究——基于VaR—GARCH类模型

摘要

互联网“宝宝”的收益率较高，但作为一项投资行为必然存在风险。本文运用VaR—GARCH类模型来衡量互联网“宝宝”的风险大小，然后利用回归分析得到其风险的影响因素，最终得到基金规模、总份额变动率绝对值、个人持有比例与互联网“宝宝”风险之间呈正相关，净利润与风险之间呈负相关的结论。