盈余管理、政治关联与会计师事务所选择

摘要

我国政府作为“有形的手”，对国民经济的发展发挥着不可替代的引导作用，而且一定程度上会干预企业的发展。在中国经济与政治紧密相关的大背景下，企业为寻求政治庇护，积极与政府建立政治关联，由此导致的经济事项常常存在着一定的不合规性，处于制度下的“灰色地带”。因此，企业高管为了掩盖其与政府合谋共生的互惠关系以及隐性契约，存在较强的盈余管理，以此降低财务报告的透明度。与此同时，高管若想成功隐藏和转移政治寻租收益，必然需要审计师对企业盈余管理发表“清洁”审计意见。基于规模较大的会计师事务所通常具有较强独立性和专业胜任能力的理论和经验事实，存在盈余管理的高管为了获得“清洁”审计意见，通常青睐于聘请规模较小的会计师事务所。
　　创业板是新兴资本市场，为我国高科技、高成长型中小企业的快速发展提供了市场化融资渠道，助力了我国民间经济的发展。创业板的市场地位决定了它的低门槛、高风险、高收益、严监管的独特性。根据代理理论，政治关联企业可能希望通过规模较大会计师事务所提供高质量的财务报表，降低中小投资者的信任危机和代理成本，紧握政府的“扶持之手”。同时，基于信号理论，选择规模较大的会计师事务所还可以向资本市场传递利好信号，从而提高公司股价或便利公司再融资。那么，在创业板市场上，政治关联会强化还是弱化盈余管理与会计师事务所选择之间的关系？有鉴于创业板市场的特殊性，基于我国主板市场的相关实证研究结论是否同样适用于创业板市场？这是一个值得进行后续拓展研究的话题。
　　本文对国内外相关研究文献进行全面梳理和归纳后，基于寻租理论、资源交换理论、代理理论和信号理论进行了理论分析和假设推演，并以我国创业板上市公司2010-2015年的数据作为研究样本，全面验证盈余管理、政治关联与会计师事务所选择之间的关系。研究结果显示:对于创业板上市公司，(1)已建立政治关联的公司高管存在较强的盈余管理;(2)当公司高管存在盈余管理时，其更倾向于选择我国非前十大会计师事务所;(3)政治关联对于盈余管理与我国非前十大会计师事务所之间关系的调节作用并不显著。

目录

声明

摘要

第1章 引言

1．1 选题背景和研究意义

1．2 相关概念界定

1．3 研究方法和研究内容

1．4 研究创新点

第2章 文献综述

2．1 政治关联与盈余管理研究回顾

2．2 盈余管理与会计师事务所选择研究回顾

2．3 政治关联与会计师事务所选择研究回顾

2．4 盈余管理、政治关联与会计师事务所选择研究回顾

2．5 文献评述

第3章 理论分析与研究假设

3．1 政治关联与盈余管理

3．2 盈余管理与会计师事务所选择

3．3 盈余管理、政治关联与会计师事务所选择

第4章 研究设计

4．1 样本与数据来源

4．2 变量的定义

4．3 模型构建

第5章 实证结果与分析

5．1 描述性分析

5．2 相关性分析

5．3 回归分析

第6章 结论

6．1 研究结论

6．2 政策建议

6．3 论文局限性

参考文献

致谢

个人简历 在读期间发表的学术论文与研究成果