声明
1 绪论
1.1 选题背景
1.1.1 现实背景
1.1.2 理论背景
1.2 研究意义
1.2.1 现实意义
1.2.2 理论意义
1.3 文献综述
1.3.1 违约风险的度量
1.3.2 违约风险与股票收益的关系
1.4 论文框架与研究方法
1.4.1 论文框架
1.4.2 研究方法
1.5 创新点和局限性
1.5.1 创新点
1.5.2 局限性
2 研究设计
2.1 公司规模对违约异象解释的研究假设
2.2 研究指标构造
2.2.1 期望违约概率
2.2.2 股票收益率
2.2.3 公司规模
2.2.4 交互项
2.2.5 控制变量
2.3 选取数据说明
2.4 违约异象研究模型设计
2.4.1 违约风险-股票收益关系的基本模型
2.4.2 考虑公司规模影响后的违约风险-股票收益关系模型
3 实证分析
3.1 原始期望违约概率指标的描述性统计
3.2 研究指标的相关性分析
3.3 违约异象研究模型的回归分析
3.3.1 违约风险与股票收益初步关系分析
3.3.2 考虑公司规模的影响
3.3.3 小结
3.4 稳健性检验
3.4.1 考虑企业性质的区别
3.4.2 考虑市场环境的变化
4 结论、建议与展望
4.1 研究结论
4.2 相关政策性建议
4.2.1 对监管者的建议
4.2.2 对金融机构的建议
4.2.3 对投资者的建议
4.3 研究不足以及改进方向
4.3.1 研究不足
4.3.2 研究展望
致谢
参考文献
附录 攻读学位期间发表的论文目录
