Estimativa de um Modelo nao Linear para as Exportacoes Brasileiras de Borracha no Período 1992-2006

摘要

O obj etivo deste artigo é aplicar o mecanismo de correcao de erros linear e nao linear para encontrar as elasticidades de resposta das exportacoes do setor de borracha a diversas variáveis. Duas importantes contribuicoes emergem desta pesquisa. A primeira é o uso da metodologia de mudanca de regime markoviano. A segunda está relacionada aos resultados para o setor. Para a curva de oferta, nao é possível afirmar a existência do efeito J. Há evidência de assimetria de desempenho entre regimesde queda e crescimento da demanda por exportacoes, bem como entre a duracao desses estados. Isso pode estar refletindo a influência das elasticidades de curto prazo, em especial no caso da renda e dos precos. De forma geral, os resultados apontam que choques negativos têm muito mais poder de desestabilizar o comportamento das exportacoes do setor no Brasil que choques positivos.