股票买卖策略研究——基于质量控制图的实证分析

摘要

运用控制图对股票交易时机进行研究逐渐受到研究者们的重视.质量控制图具有预警功能,文章运用质量控制图对股票价格进行监控,为投资者提供了一种交易策略.常规控制图的设计理论是基于过程服从独立同分布的假设前提,然而股票特征值存在显著的自相关结构和异方差结构,使得常规控制图监控股票特征值的性能降低.应用残差图解决过程自相关问题;用条件标准差替代无条件标准差解决过程异方差问题,并进一步以平均链长为准则,研究了各种质量控制图监控股票数据的性能.最后进行实例分析股票的最佳买卖时机.