基于TVP-SV模型的商品住房价格波动机理研究——以深圳市为例

摘要

近年来，商品住房价格受多变量因素动态作用呈现出较大的波动现象，而各因素对商品住房价格的作用机理表明其具有不同的相关性和显著性。研究采用深圳市为样本数据，基于时间序列回归模型并引入时变和随机因子，构建了随机波动时变参数（TVP—SV）模型，通过分析影响商品住房价格的供给和需求因素指标，运用Gibbs抽样方法估计模型参数，针对2000—2015年影响深圳市商品住房价格变动的因素进行动态分析，实证研究表明，小学学生数量、商品住房供应量和土地价格对深圳市商品住房价格波动的影响最为显著。