商业银行从事“影子银行”业务的法律问题探究——以风险自担型理财产品业务为重点

摘要

一场前所未有金融危机将“影子银行”问题带入公众的视野，从2009年起逐渐成为经济学、金融学、国际金融法学等领域热议的话题，如今影子银行问题仍然是学界、业界与政策制定者密切关注的话题，热度未减，说明其中问题的复杂性、牵连甚广的同时极具可研究性。
　　面对中国“影子银行体系”的发展，有其背后的原因和合理之处，但同时又给中国金融市场增加了许多不确定性。如何有效抑制影子银行体系发展中潜在的风险，合理发挥其价值与优势，是目前中国金融监管者面临的迫切的问题。由于“影子银行”是一个外延宽泛的概念，想要进行更有深度的研究，首先应对概念做出合理的界定和分类。笔者根据国务院文件当中对影子银行的界定，选取其中一类——商业银行内部以理财产品业务为代表的影子银行业务作为重点研究对象，对其蕴含的市场风险、现存法律问题及监管现状等方面进行阐述和分析，在此基础上提出相应的监管改革建议。希望能够通过厘清商业银行理财产品的法律关系，通过相关制度的改革加强对其风险防控的力度和运作规范性的约束，保护投资者经济利益，促进银行业及金融市场长期繁荣稳定发展的趋势。

目录

声明

摘要

第1章 引言

1．1 研究意义与内容

1．2 研究方法

1．3 文献综述

第2章 “影子银行”概述

2．1 背景介绍

2．2 “影子银行”的概念与发展

2．2．1 “影子银行”的定义

2．2．2 “影子银行”的起源、发展及构成

第3章 中国商业银行内部的“影子银行”业务

3．1 中国“影子银行”体系的特点与分类

3．2 商业银行从事的“影子银行”业务

3．2．1 “影子银行”与商业银行的关系

3．2．2 目前中国商业银行主要“影子银行”业务发展情况

3．3 引人关注的风险自担型银行理财产品业务

第4章 商业银行风险自担型理财产品法律监管风险

4．1 整体风险性概况

4．2 商业银行风险自担型理财产品的特殊市场风险

4．2．1 法律关系的转换导致相关风险升级

4．2．2 整体监管难以达到预期目的

4．2．3 如影随行的系统性风险

4．2．4 根本上的监管套利倾向

第5章 商业银行风险自担型理财产品业务中的法律问题

5．1 法律关系性质不明晰

5．1．1 明晰商业银行理财产品法律关系的意义

5．1．2 学术界不同观点的介绍

5．1．3 商业银行风险自担型理财产品法律关系性质的界定

5．2 多头监管及法律规定不一致带来的法律问题

5．2．1 发起集合资金信托计划的投资人资格

5．2．2 投资人人数和信托期限的忽视

5．2．3 资金用途问题

5．3 风险自担型理财产品合同缔约和履行中的法律问题

5．3．1 风险提示不充分

5．3．2 销售对象不适当

5．3．3 信息披露不全面

5．3．4 提前终止权利不规范

第6章 商业银行从事“影子银行”业务监管现状与问题

6．1 我国对“影子银行”业务的监管现状

6．1．1 “分业监管”模式基本情况

6．1．2 现有监管措施概述

6．2 监管层面存在的问题

6．2．1 缺乏有效统一的监管体系导致监管空白和重叠

6．2．2 缺乏对商业银行理财产品法律关系的界定

6．2．3 法律规范效力层级低

第7章 域外经验与监管改革建议

7．1 可借鉴的域外经验

7．1．1 美国——立法改革设立更严标准

7．1．2 英国——统一监管制度的典型

7．1．3 欧盟——监管过度松散化的警示

7．2 立法及监管改革建议

7．2．1 提高相关立法层级，明确调整的范围、对象及监管主体

7．2．2 整合基础上进行统一规范

7．2．3 加强指标限制，提高准入门槛

7．2．4 强化司法救济，建立多元纠纷解决机制

7．2．5 依法进行风险提示，合理揭示投资风险

7．2．6 加强理财产品运作过程中的监管

第8章 结论

参考文献

附录

致谢

个人简历