南方航空适用新国际租赁会计准则的影响分析

摘要

租赁越来越成为中国航空企业寻求扩大资产规模的重要手段，近三分之二的飞机及发动机资产是通过融资租赁或经营租赁的模式引进的。中国企业会计准则中的租赁准则CAS21在2007年之后，其具体内容和国际租赁会计准则IAS17大致相同，按照是否转移了与资产所有权相关的所有的风险和报酬，将所有租赁分为融资租赁和经营租赁，根据不同分类采取了不同的双重会计处理方法，后续对企业的财务报告结果产生了不同的影响。全球金融危机后，关于企业通过经营租赁掩盖融资租赁的实质、隐藏负债、降低资产负债率的批评不断。为了解决此问题，国际会计准则理事会（以下简称“IASB”）与美国财务会计准则委员会（以下简称“FASB”）自2006年开始联合对现行租赁会计准则进行修订，在2016年1月，在对2013年修订意见稿中意见中最大的部分进行简化后，终于发布了新的国际租赁会计准则——IFRS16。
　　IFRS16最大的变化是“两租合一”，对于承租人的除豁免情况外的租赁行为会计上不再区分经营租赁与融资租赁，而是均确认使用权资产与租赁负债，原确认为经营租赁的合同也将纳入表内体现，产生同以往融资租赁几乎相同的财务影响。本文以中国航空公司中经营租赁飞机数量与比例最高的南方航空为例，分析南方航空面临未来适用IFRS16时可能面对的问题及可以采取的适当措施。
　　本文的研究发现有:(1)适用IFRS16后，南方航空的主要财务指标恶化，包括资产负债率升高、资产周转率降低、利息保障倍数降低等;(2)因租赁准则的变化，南方航空未来需要调整飞机资产的构成模式，优化机队结构，增加自购尤其是融租租赁方式引进飞机比例;(3)为了降低飞机引进的综合成本和IFRS16的影响，南方航空需要调整租赁合同与创新租赁业务模式，更多的采用创新型的境内保税融资租赁模式，充分利用各保税区的税收优惠政策及多种SPV模式。
　　本文主要的创新在于:(1)梳理了租赁会计准则变革的缘由、历程、结果，分析准则变革的整体方向和精神;(2)采用案例分析方法，运用了大量的数据分析IFRS16适用的财务影响，对于中国租赁会计准则的趋同改革具有现实意义;(3)分析适用IFRS16后对于南方航空引进飞机方式与风险管理的影响。

目录

声明

致谢

摘要

1．1 研究背景

1．1．1 现实背景

1．1．2 研究问题

1．2 研究的价值和意义

1．3 本文的研究内容，研究方法及思路框架

1．4 本文的创新点

2 文献综述

2．1 现行租赁会计准则质量研究

2．2 租赁会计准则修订研究

2．3 租赁会计准则修订的经济后果研究

2．4 文献评述

3 新国际租赁会计准则

3．1 现行国际租赁准则存在的问题

3．2 租赁准则的修订历程

3．2．1 租赁分类

3．2．2 承租人会计处理

3．2．3 出租人会计处理

3．3 IFRS16与CAS21的比较

3．3．1 租赁分类的不同

3．3．2 承租人会计处理的不同

3．3．4 披露的不同

4 南方航空案例概况

4．1 南方航空主营业务情况

4．2 南方航空的财务指标状况

4．3 南方航空的融资状况

5 南方航空适用IFRS16案例分析

5．1 南方航空飞机资产购租比分析

5．2 适用IFRS16前的经营租赁飞机动机

5．3 适用IFRS16的财务影响

5．3．1 现有经营租赁合同对财务报表的影响

5．3．2 更改经营租赁合同对财务报表的影响

5．3．3 更改折旧政策对财务报表的影响

5．4 适用IFRS16对飞机引进方式的影响

5．4．1 三种飞机引进方式介绍

5．4．2 南方航空飞机引进方式的选择

5．5 适用IFRS16对风险管理的影响

5．5．1 利率风险管理

5．5．2 汇率风险管理

5．5．3 债务融资风险管理

6 结论

6．2 IFRS16的问题

6．3 我国会计准则趋同的建议

6．4 研究不足

参考文献

作者简历

学位论文数据集