民营企业政治关联对税收激进性的影响研究

摘要

税收激进行为已然成为全球各国面临的重要问题，激进的税收筹划活动不仅会给企业带来较大的经营风险，影响我国税收征管环境以及税收法制进程，还会降低国家财政收入，影响公共支出，进一步扭曲社会资源配置，降低经济运行效率。因此，对企业税收激进行为的动机进行全方位，多角度的剖析，并深入探索影响企业税收激进性的因素，应该成为关注的重点。现有的与税收激进性有关的研究主要关注了企业内部特征、代理成本、所有权结构和治理结构等，也有研究关注了税收征管水平及力度、第三方关注、外部宏观环境等。而在我国现如今的发展阶段，一方面正式制度还不够完善，关系型交易盛行，另一方面民营企业起步较晚，与国有企业相比，并不具备国有企业天然的政府背景优势，面临的经营环境也更为复杂，因此其更倾向于建立政治关联来促进企业发展，而政治关联这一因素在民营企业税收激进行为中到底扮演何种角色？以及在外部市场环境不同情况下，此种影响是否会发生变化？为探究以上问题，本文首先对税收激进性的衡量方式进行了对比分析，详细论述税收激进衡量指标的特点，在此基础上选用合适指标，通过对政治权利、政治成本、外部市场环境交易等进行理论分析并提出研究假设，再以A股上市的民营企业2008年-2017年10年间的数据为研究样本，建立回归模型，进行实证研究，得出了以下结论：　　（1）对于衡量税收激进性的指标，目前有效税率、账面税差异等都各自存在利弊只能衡量广义上的税收激进性，衡量狭义的税收激进性指标较为缺乏，有待进一步研究。因此，在选取企业税收激性衡量指标时量应充分考虑研究目的和研究对象。　　（2）在我国现阶段的制度背景下，民营企业税收激进行为确实受其实际控制人政治关联这一因素的影响，并且较为显著。但政治关联并未使得企业的税收决策更为激进，而是抑制了企业的税收激进性，这支持了“政治成本”假设，企业建立政治关联在税收方面成本大于收益；　　（3）外部制度环境异质性会影响企业对政治关联的敏感性，当外部市场程度相对较高时，企业政治关联对企业的税收激进行为并没有显著影响，这说明在外部市场环境较好的地区，市场环境更为公平，关系型交易减少，民营企业的经营更多的在正式制度框架下进行，政治关联在税收决策中的作用也就不显著；相反，在外部市场化水平较低的地区，关系型交易更为明显，政治关联在企业的税收决策中产生较大影响，并且由于政府干预对政治关联的民营企业压力较大，民营企业在牺牲了在税收方面的利益，付出了政治成本代价。　　通过研究，本文也得出以下启示：（1）对于企业而言，首先必须充分认识到政治关联所带来的政治成本，全面衡量成本与收益，做出使企业成本收益最大化的最佳策略；其次，企业需立足长远，注重自身实力的提升，形成自身核心竞争力，实现可持续的发展。（2）从国家层面来看，我国应深化市场化改革，加快政府转型，减少政府对市场的干预程度，给民营企业营造更加自由和公平的市场环境；其次要完善税收制度，降低地方政府在税收上的自由裁量权，为企业营造更为公平的税收征管环境；再次要加快法制化建设，完善产权保护制度，保障法律有效执行，让各个经济主体能够在法律的保护下健康发展，最后还应协调我国东西发展，缩小市场化进程的差距。

目录

声明

1 绪论

1.1 研究背景

1.2 研究意义

1.2.1 理论意义

1.2.2 现实意义

1.3 研究思路及方法

1.3.1 研究思路

1.3.2 研究方法

1.4 文献综述

1.4.1 税收激进性

1.4.2 税收激进性的影响因素

1.4.3 政治关联

1.4.4 政治关联的意义和影响

1.4.5 政治关联与税收激进性

1.4.6 文献评述

1.5 贡献与不足

2 政治关联与税收激进性分析

2.1 税收激进性

2.1.1 企业税收激进性的定义

2.1.2 企业税收激进性的衡量指标

2.2 民营企业政治关联

2.2.1 民营企业建立政治关联的动机

2.2.2 民营企业建立政治关联途径

3 理论分析及假设提出

3.1 政治权利与税收激进性

3.2 政治成本与税收激进性

3.3 外部市场环境的调节作用

4 数据与模型

4.1 样本选取与数据来源

4.2 变量选取

4.2.1 被解释变量

4.2.2 解释变量

4.2.3 控制变量

4.3 模型设定

5 实证分析

5.1 描述性统计

5.2 回归分析

5.3 稳健性检验

6 结论及建议

6.1 结论

6.2 建议

参考文献

致谢