声明
1. 前 言
1.1 研究背景与意义
1.1.1 研究背景
1.1.2 研究意义
1.2本文创新与不足
1.2.1 本文创新
1.2.2 本文不足
1.3 研究方法与文章结构
1.3.1 研究方法
1.3.2 文章结构
2. 文献综述
2.1 利率期限结构传统理论
2.1.1 预期理论
2.1.2 市场分割理论
2.1.3 流动性溢价理论
2.2 经典期限结构模型
2.2.1 均衡模型
2.2.2 无套利模型
2.2.3 Nelson-Siegel 期限结构模型
2.3 混频数据模型及其应用
2.3.1 状态空间混频建模方法
2.3.2 在利率期限结构中的应用
2.4 Markov 区制转移模型及其应用
2.4.1 Markov 区制转移模型
2.4.2 在经济周期中的应用
3. 模型构建及其估计
3.1 混频 Nelson-Siegel 模型
3.2 区制转移混频 Nelson-Siegel模型
3.3 估计方法
4. 数据说明
4.1 国债收益率
4.2 宏观指标
5. 实证分析
5.1 参数估计
5.2 拟合结果
5.3 脉冲响应
5.4 方差分解
6. 结论与启示
参考文献
附 录
致谢
在读期间科研成果目录
西南财经大学;