基于城市视角的互联网金融地域歧视研究——来自P2P网贷的经验证据

摘要

P2P网贷提供了较民间借贷更低成本、较银行更加便捷的贷款，降低了借款人的借款门槛，分散了资金出借人借款风险，为大量资金需求人群、小微企业与投资者建立跨区域、自由的投资关系，使得基于民间借贷关系的P2P网贷成为大量资金需求者的首选并占据广大的信贷市场。由于各地区的消费观念、生活方式、价值观念、收入水平等存在地域差异，因此带来地域歧视，主要表现为城市收入水平、借款者学历、信用、借款金额等，将导致借款人因所处城市的不同出现借款成功率的差异。
　　基于此，本文采用“人人贷”2015年交易数据，将借款者所在城市按照城市发达程度分为较发达城市组（一级城市与二级城市）和欠发达城市组（三级城市与四级城市及以下城市）两类，运用Logit模型探究不同城市经济发展程度下借款信息、借款人基本信息、借款人认证信息等因素与借款成功率之间的关系，得出地域歧视导致借款成功率差异的具体因素，在Logit回归的基础上运用Oaxaca-Blinder分解进一步研究地域歧视导致借款成功率差异的各因素影响程度，并将借款按照借款目的、工作类别分类做异质性分析。
　　实证研究发现，借款者信用和身份信息是欠发达城市与较发达城市借款成功率差异的主要因素，且欠发达城市借款人基本信息与较发达城市相比，更受投资者关注;城市经济发展程度与借款成功率正相关，且相应借款目的和工作类别的借款成功率也越高。据此，提出以下建议:(1)嵌入央行个人征信系统，确保借款者信息的真实性，提高其信息质量，必然缓解较发达城市和欠发达城市的歧视问题，降低地域歧视程度;(2)欠发达城市借款者应完善个人基本信息，着重提高其个人身份、信用信息等信息质量;(3)P2P网贷平台增设以投资创业为目的借款的绿色通道，提高其借款成功率;(4)借款者应理性借贷，降低违约风险。
　　本文的研究创新性地剖析了借款者存在地域歧视的因素，以及地域歧视导致借款成功率差异的主要因素，丰富了P2P网贷地域歧视方面的研究。

目录

声明

摘要

1．1 研究背景

1．2 研究目的及意义

1．3．1 个体特征歧视的相关研究

1．3．2 地域歧视的相关研究

1．4 研究内容和方法

1．4．1．研究内容

1．4．2 研究方法

1．5 论文的创新点

1．6 技术路线图

2 理论分析

2．1 信息不对称理论

2．2 信贷风险管理理论

2．3 信贷配给理论

3 P2P网贷行业发展现状

3．1 平台数量及分布

3．1．1 正常运营平台数量

3．1．2 累计问题停业平台

3．1．3 平台分布

3．2 平台类型

3．3 网贷成交量

3．4 综合收益率及期限

3．4．1 P2P网贷综合收益率

3．4．2 P2P网贷借款期限

3．5 网贷人气

3．6 停业及问题平台

4 研究设计与描述性统计

4．1 研究模型构建

4．1．1 Logit回归模型

4．1．2．Oaxaca-Blinder分解

4．2 数据选取与描述性统计

4．2．1．变量选取

4．2．2．变量的描述性统计

5 实证分析

5．1 地域歧视

5．1．1 地域歧视差异

5．1．2 地域歧视差异分解

5．2 异质性分析

5．2．1 借款目的

5．2．2 工作类别

5．3 实证结果分析

5．4 稳健性检验

6 结论及建议

参考文献

在校期间发表的论文、科研成果等

致谢