FDI技术溢出效应与吸收能力的实证分析——以天津为例

摘要

外商直接投资(FDI，Foreign Direct Investment)作为集技术、资金、管理于一体的创造性资源，是发展中国家吸收国际先进技术的主要途径。然而，大量实证研究表明，不存在明显的证据可以证明所有的东道国企业都可以从FDI中获益。 FDI 技术溢出效应的实现是个很复杂的过程，技术溢出效应并不是自动产生的，技术外溢的过程和程度是由外溢技术的拥有者(跨国公司)和外溢技术的接受者(东道国企业)两个方面共同决定的。从东道国的角度，如果本身吸收能力不强，FDI 技术溢出效应就不会对东道国生产力起作用。在我国同样如此，引进和利用国际直接投资最重要的问题亦是如何有效吸收FDI的技术溢出效应。本文认为东道国吸收能力是影响FDI 技术溢出效应的至关重要因素。本文以东道国吸收能力和外商直接投资技术溢出效应的内在关系为研究课题，通过构建吸收能力和技术外溢模型，以我国天津的样本为分析对象，对吸收能力如何影响FDI 技术溢出效应进行了较为系统的研究。 本论文在国内外相关研究成果的基础上，首先从FDI技术溢出效应的一般理论入手，结合吸收能力理论，深入系统地剖析了FDI 技术溢出和吸收能力之间的相互作用机理，为论文的实证研究提供了重要的理论基础。其次，对天津吸收外商直接投资的现实状态进行了比较全面、系统的分析，依托所构建的FDI 技术吸收能力指标体系，通过构造含有连乘变量的回归模型进行回归，运用天津FDI 相关数据，对影响吸收能力的4 大类因素（包含12个指标）与吸收能力的关系进行了实证检验，并最终得出如下结论：(1)天津吸收能力的确影响FDI 技术溢出效应的实现，吸收能力的提高和改善均有利于FDI 技术外溢性的发挥。(2)吸收能力是一个相对复杂的概念，其中包括人力资本、研发、市场体制、基础设施四大类影响要素，这四大类要素的12个指标中有8个指标对于吸收能力的改善有显著影响。同时，本文利用灰色关联分析法，对吸收能力有显著影响的8个指标通过灰色关联进行排序，研究结果表明全社会旅客周转量、经济开放度、每万人拥有高等学校毕业生人数、专利申请数这4个指标对于吸收能力的影响最大。最后，对政府应如何提高天津的吸收能力，以便更好的发挥FDI 技术溢出的作用提出了相关的政策建议。