基于VaR模型对股票收益率的风险管理实证分析以中国石油和中国石化为例

摘要

股票市场是资本市场的重要组成部分.虽然在股市中获利的机会很多但是也存在巨额亏损的风险.高收益高风险已成为现代股市两大显著特征,加强风险的管理显得尤为重要.本文从VaR模型的角度对中国石化(600028)、中国石油(601857)两只股票的收益率进行了风险管理实证分析,这对于加强风险管理、增加组合投资收益、稳定股市大环境具有重大意义.