中国生产率溢出效应及其机制的微观实证研究：外商直接投资、出口与RD

摘要

本论文从理论和计量模型角度研究微观层次同行业生产率溢出。选择外商直接投资（FDI）密集行业（制造业）和跨国公司（MNEs）集中地理区域(上海浦东新区),运用Panel Data分析方法，本研究重点考察2000年后，FDI、企业出口对中国企业的生产率溢出效应及其微观机制。关于FDI的早期研究主要使用横截面数据，是关于1990年代FDI对生产率溢出的宏观研究。我们认为：宏观结论不能代替对微观的考察；并且进入2000年后，中国经济发生的根本变化表明，FDI的生产率溢出效应和技术扩散的微观结构已经发生改变。我们发现，微观层次的生产率溢出可以在较弱的约束条件下发生，如一定的技术差距和信息缺乏。同时，不加分析就把出企业出口和R&D活动排斥在生产率溢出研究之外，其结论不可避免地夸大了FDI的溢出效应。一国经济的发展源于企业的技术进步和生产率提升。我们的结论是：FDI和企业出口对中国企业存在显著的生产率溢出效应，存在正的外部性；企业R&D活动是技术扩散和生产率溢出的传播媒介。MNEs是典型的出口导向型，出口强度远高于内资企业。如果把中国视为“世界工厂”，那么主角是MNEs。因此，MNEs同时也是中国企业在国内和国际市场上最有力的竞争者，而不仅仅是期望的新技术和新知识的传播者。