财报问询监管、内部控制与审计师定价决策

摘要

沪深交易所针对财报信息披露不充分、存在违规风险的内容,向上市公司发函问询,此行为会向审计师传递风险信号,影响审计定价。文章以2015—2020年剔除ST和金融行业后的沪深A股上市公司作为研究样本,以此探究交易所问询监管与审计师定价决策的关系。结果表明,上市公司被问询的公告发布后,审计师会调整定价决策,提高审计收费。尤其是连续审计的公司一年内出现多次问询公告时,审计师的收费更高。进一步研究发现,当被问询公司内部控制质量较低时,审计费用的提高效果更加明显。此结论在固定效应和PSM-DID模型下依然稳健成立。