基于KMV模型的上市公司信用风险探析

摘要

本文以10家上市公司为研究对象,利用KMV模型对其信用风险进行度量。结果显示同一行业中,被ST的公司其违约率明显高于绩优股的公司的违约率,说明KMV模型较适合度量我国上市公司的信用风险,这为提高风险预测数据的准确性和敏感度提供了依据。