投资者情绪对我国股指期货价格发现功能的影响研究

目录

声明

1绪论

1.1选题背景及研究意义

1.1.1选题背景

1.1.2研究意义

1.2国内外研究综述

1.2.1股指期货价格发现功能研究

1.2.2投资者情绪研究

1.2.3投资者情绪对股指期货的影响研究

1.3文献述评

1.4研究内容与研究方法

1.4.1研究内容

1.4.2研究方法

1.5逻辑框架

1.6研究的创新点与不足

1.6.1研究的创新点

1.6.2研究的不足

2投资者情绪与价格发现功能相关理论

2.1股指期货价格发现功能

2.1.1价格发现功能的概念界定

2.1.2股指期货具有价格发现功能的原因

2.1.3价格发现功能的度量

2.2投资者情绪理论

2.2.1投资者情绪基本概述

2.2.2投资者情绪指标

2.2.3投资者情绪构建方法

2.3投资者情绪对股指期货价格发现功能的影响分析

2.3.1投资者情绪作用机理

2.3.2我国期货市场投资者情绪不理智原因分析

3研究假设与实证设计

3.1 研究假设

3.2投资者情绪指标的选取

3.3实证设计

4实证分析

4.1数据来源

4.2价格发现贡献率测度

4.3主成分分析法构建投资者情绪综合指标

4.4投资者情绪对价格发现贡献率的影响

4.4.1平稳性检验

4.4.2 VAR回归

4.4.3 模型稳定性检验

4.4.4 Granger检验

4.4.5脉冲响应函数

5结论与政策建议

5.1本文结论

5.2提高投资者交易水平与市场监管的建议

5.2.1提高投资者交易水平的建议

5.2.2对政府合理监管市场的政策建议

参考文献

致谢