新会计准则对我国上市公司盈余管理影响的研究

摘要

随着我国资本市场的发展，社会对于上市公司会计信息质量的要求不断提高。上市公司盈余管理与会计信息质量息息相关，它既影响报表使用者做出理性决策，又影响公司在证券市场上的业绩表现和长期发展。而会计准则作为会计业务处理的基础和公司盈余管理的一个重要约束机制，其对于盈余管理的影响程度不言而喻。我国会计准则在2007年发生重大变革。这给研究会计准则变化对上市公司盈余管理的影响提供了机会和条件。现有研究对于新会计准则在具体哪些方面影响盈余管理，上市公司如何利用新准则进行盈余管理等问题上缺乏研究。因此研究新会计准则对上市公司盈余管理的影响具有重要的理论和现实意义。
　　 本文由“盈余管理”的定义入手，对盈余管理的特点进行了归纳，并介绍了企业盈余管理的影响因素、动机及手段。再结合会计准则的发展历史，分析了会计准则与盈余管理的相互关系。紧接着，通过对比我国上市公司新旧准则的内容，并结合上市公司执行新会计准则的实际数据，就新会计准则实施对盈余管理的影响进行了理论分析。新会计准则对旧准则进行了修订，规范了企业的盈利，同时也提供了新的盈余管理空间。本文对Jones修正模型进行了改进，加入了资产减值准备和公允价值变动两个新变量。新模型通过拟合度和F检验，被证明能更好地对新会计准则环境下的上市公司盈余管理进行解释。文章还采用新准则体系实施前后的上市公司样本数据，对120家公司的盈余管理进行了实证研究。研究结果表明，首先，新会计准则遏制了公司利用无形资产进行盈余管理的行为。其次，上市公司仍然存在利用资产减值准备进行盈余管理的情况，但新会计准则对这种方式有一定程度的限制。公允价值变动已经成为了公司盈余管理的一项重要手段。新准则的实施，对公司利用营业收入和固定资产折旧进行盈余管理的影响不明显。最后，针对结论，本文提出了健全信息披露机制，完善准则建设以及加强审计和证券监管的建议。