住房抵押贷款提前支付风险及违约金政策建议

摘要

目前，随着中国经济的发展，人民生活质量水平的提高，住房抵押贷款提前支付行为日益增多。本文对提前支付作了几个方面的探讨：把经济学原理——逆向选择和道德风险作为住房抵押贷款提前支付的理论背景；用PSA标准分析了提前支付对住房抵押贷款现金流的影响；并由中国国情出发，提出收入和利率才是影响住房抵押贷款提前支付的重要原因，运用提前支付收入模型和提前支付利率模型，预测出提前支付的时间点；并且结合二叉树利率贴现方法计算出住房抵押贷款价值，从而得到提前支付价值；结合以上提前支付理论，收集数据，运用eviews5.0软件对人均可支配收入、通货膨胀率、贷款基准利率进行预测，并对后两者的时间序列分析进行了单位根检验，理论与实证相结合得出借款者选择何时一次性提前支付的结论。
　　 最后提出了有关提前支付违约金如何划定的计算方法及其建议，得出违约金应按照一定比例在借款者与银行两者之间区别收取。违约金按照合理比例收取，使风险在商业银行和借款者之间能够得到最优分摊。当然，还有很多方法可用以防范并管理提前支付风险，譬如，发放提前支付通行证等，这需要做更深一步的研究。