CPI与其子成分波动相关关系分析——基于小波分析方法

摘要

CPI是度量通货膨胀的主要指标，CPI的不平稳波动会对社会的稳定、经济正常运行产生阻碍作用，同时，政府在进行宏观经济分析、制定相关政策时将CPI作为重要的参考指标。基于此，笔者认为研究CPI与其子成分的波动的关联关系和领先或滞后关系有着重要的现实意义。
　　本文基于2001年1月至2013年12月CPI及其八大子成分的月度同比数据，采用连续小波变换的方法得到了CPI及其子成分的波动情况。采用交叉小波互谱分析的方法对CPI与其子成分之间的相关关系进行分析。结果表明，食品价格、居住价格与CPI的波动相干性最强，且在短期内食品价格领先CPI波动约2个月，在长期内，居住价格领先CPI波动约8个月。在短、中期内，烟酒用品、医疗保健价格与CPI的波动相干性较强，烟酒用品的价格滞后于CPI的波动约6个月，在中期内医疗保健的价格领先于CPI的波动约3.3个月。其他子成分价格与CPI的波动相干性较弱。
　　文章对CPI与其子成分的波动相关关系作出解释，并依据所得结论提出相关的政策建议。稳定领先于CPI波动的子成分价格可以预先熨平CPI的波动。故本文提出了稳定食品价格、居住价格、医疗保健价格的相关政策。

目录

声明

摘要

引言

(一)研究背景与意义

(二)文献综述

1．利率、汇率、PPI等因素对CPI影响研究文献综述

2．CPI的子成分对CPI影响研究文献综述

3．将小波方法用于研究经济变量间相互关系文献综述

4．文献总结

(三)研究的问题

(四)研究内容

(五)创新点

一、数据和模型

(一)我国CPI及其八大子成分概述

(二)理论基础

1．连续小波定义

2．交叉小波的定义及交叉小波功率谱

3．小波相干

4．交叉小波的相位差

5．其他

二、CPI及其子成分的连续小波变换分析

(一)CPI的连续小波变换分析

(二)食品价格指数连续小波变换分析

(三)居住价格指数连续小波变换分析

(四)娱乐教育文化用品及服务价格指数连续小波变换分析

(五)衣着价格指数连续小波变换分析

(六)烟酒及用品价格指数连续小波变换分析

(七)交通通讯价格指数连续小波变换分析

(八)医疗保健价格指数连续小波变换分析

(九)家庭设备及维修服务价格指数连续小波变换分析

(十)本章小结

三、CPI与其子成分之间互谱小波分析

(一)CPI和食品价格指数之间交叉小波互谱分析

(二)CPI和居住价格指数之间交叉小波互谱分

(三)CPI和娱乐教育价格指数之间交叉小波互谱分析

(四)CPI和衣着价格指数之间交叉小波互谱分析

(五)CPI和烟酒及用品价格指数之间交叉小波互谱分析

(六)CPI和交通通讯价格指数之间交叉小波互谱分析

(七)CPI和医疗保健个人用品价格指数之间交叉小波互谱分析

(八)CPI和家庭设备及维修服务价格指数之间交叉小波互谱分析

(九)本章小结

四、结论及政策建议

(一)结论

1．CPI及其八大子成分的波动情况

2．CPI与其八大子成分的相干关系

(二)政策建议

参考文献

致谢

攻读硕士学位期间发表的学术论文