论知识要素所有者的企业产权

摘要

企业治理是一个世界性的理论和实践课题，是研究的热点问题之一。自从GHM模型作出开创性的研究以来，人们就更多地关注企业权力。然而，“资本强权观”和股东至上主义的逻辑难以令人信服，“人力资本”的分析难以获得准确的认识，依然停留在委托代理的框架内，因此，本文从知识要素的视角来研究剩余控制权和企业产权问题，力图获得全新的认识。 本文共分6章，导论部分提出问题，分析了本文选题的目的意义，强调了本文的研究方法，介绍了本文的研究框架和内容安排。 第2章是文献述评。本章以GHM模型为分界点对企业理论作了一个全新的考察和简要评述。重点介绍了委托代理理论、GHM模型、权力理论、能力与知识理论。 第 3 章分析企业和基于剩余控制权的企业产权。本章对形成企业的不完全契约进行讨论，指出企业契约的不完全是和交易形态Ⅳ和关系契约联系在一起的，同时介绍了企业的生产性与合作租金的形成。我们重新界定了剩余控制权，首次区分了构成企业的要素和构成剩余控制权的要素，强调重要的剩余控制权，提出企业的核心能力来源于知识要素的异质性和稀缺性。基于此，首次区分了企业所有权和企业产权。 第 4 章讨论企业的产权配置。本章运用合作博弈构建了一个产权配置的模型，首先指出产权配置是为了促进合作租金的创造，论证了稀缺知识要素的产权效率，分析了产权配置如何促进专用性知识的投资。 第5章基于重要剩余控制权的变迁，运用企业谱系探讨企业治理和产权的演化。业主企业中，“联体企业家”独享企业产权；经理企业中，企业产权配置受多种因素影响，其中最重要的是稀缺的专用性知识。在企业治理的动态演化中，关键在于知识要素稀缺性的相对变化，使得他们的相对作用和地位发生了变化，从而改变了企业治理和产权配置。 第6章是结论，简要地总结了本文研究的结论，并指出了研究的不足以及今后的努力方向。

目录

文摘

英文文摘

声明

第1章导论

1.1问题的提出与选题的目的、意义

1.1-1问题的提出

1.1-2选题目的与意义

1.2研究方法、分析框架与内容安排

1.2-1研究方法

1.2-2分析框架

1.2-3内容安排

第2章企业理论述评

2.1 GHM模型之前的企业理论

2.1-1团队生产理论

2.1-2资产专用的交易费用经济学

2.1-3间接定价的交易成本理论

2.1-4激励与委托代理理论

2.2企业理论的GHM模型

2.2-1分析框架

2.2-2内部分歧与局限

2.3后GHM模型的企业理论

2.3-1利益相关者理论

2.3-2人力资本理论

2.3-3权力理论

2.3-4能力与知识理论

第3章企业及其产权分析

3.1形成企业的不完全契约

3.1-1契约及其不完全性

3.1-2企业契约的不完全性：交易形态Ⅳ和关系契约

3.1-3契约权利与剩余权利

3.1-4企业契约的新诠释：权威性

3.2企业生产与合作租金

3.2-1企业的生产特性

3.2-2合作租金

3.2-3分工、协作与合作租金的创造

3.3知识要素与剩余控制权

3.3-1剩余控制权的界定

3.3-2必须区分构成剩余控制权的要素与构成企业的要素

3.3-3什么是重要的剩余控制权?

3.3-4企业能力之谜：知识要素(企业家劳动)的异质性与稀缺性

3.3-5企业内的知识要素及其分工与协作

3.4企业产权与企业所有权

3.4-1所有权与产权的不同

3.4-2学术界关于企业所有权的界定

3.4-3企业所有权和企业产权的区分

第4章企业产权的配置

4.1引言：企业产权配置的理解

4.2基本模型

4.2-1基本概念：合作博弈、核与Shapley值

4.2-2理论假设

4.2-3基础性框架

4.3模型的扩展：合作的稳定性分析

4.3-1稀缺的知识要素与产权效率

4.3-2专用性投资与企业的权力安排

第5章企业产权的谱系分析

5.1企业治理的现代理解

5.1-1企业治理的内涵

5.1-2企业治理的目标

5.2古典企业——出资者单边治理

5.2-1古典企业的简要描述

5.2-2出资者的单边治理与股东至上主义的逻辑

5.3经理企业——双边与多边治理

5.3-1经理企业的形成：资本革命和管理革命

5.3-2“管理者控制”说明了什么

5.3-3经理企业的产权配置与治理特征

5.4后经理企业——多边与联合治理

5.4-1后经理企业的产生及其变革

5.4-2后经理企业的治理

第6章结论

参考文献

致谢