风险因素效应模型研究

摘要

风险因素与风险事件、风险损失之间的关系一直以来被描述为“促进”、“扩大”.“促进”是指风险因素增加了风险事件发生的可能性,风险因素是引发风险事件发生的潜在原因或条件;“扩大”是指风险因素增强了风险事件的损失程度或扩大其损失规模,风险因素是风险损失产生的间接原因,同时,绝大多数研究都假设风险因素独立.然而,风险因素如何“促进”风险事件发生、“扩大”风险事件损失规模的研究却鲜有涉及,特别是在风险因素相关时.为此,作者在已有研究成果的基础上,结合案例分析,提出“风险三要素”(即风险因素、风险事件、风险损失)之间关系的四种基本模型--链式模型、累积型模型、叠加型模型、激发型模型;针对这四种典型模型分别构建了风险因素效应模型,描述风险因素“促进”风险事件发生、“扩大”风险损失的机理.本文的主要贡献是作者系统地分析了风险因素与风险事件及其损失的关系,特别是作者发现某些风险因素对风险损失的扩大作用是直接的现象,构建了“风险三要素”关系的基本模型,以及揭示了风险因素“促进”、“扩大”机理的效用模型,为更好地解释风险因素的作用方式提供了新思路,也为更加科学地进行风险决策和更加有效地实施风险控制提供理论支撑.