Dezentrale Eigenkapitalsteuerung in Banken mit Hilfe interner Elektronischer Märkte

摘要

Ein zunehmender Dezentralisierungsgrad der Finanzdienstleister und wachsendes Risikopotential erfordern effiziente Steuerungsmechanismen zur Koordination der dezentralen Geschäftseinheiten im Hinblick auf Gesamtbankziele und globale Restriktionen wie aufsichtsrechtliche Eigenkapitalgrundsätze. Mit zunehmender Größe deutscher Universalbanken und sich ausweitenden Ge-schäftsfeldcrn tritt indessen die Ineffizienz hierarchischer Koordinationsformen auf Basis eines zentralen Kontroll- und Steuerungsapparats immer mehr zu Tage. Demgegenüber sind durch die dynamische Technolo- giecntwicklung die Koordinationskosten mittels Einsatz verteilter IKS so weit senkbar, daß interne marktliche Lösungen auf der Basis von verteilten IKS im Vergleich zu hierarchischen Ansätzen ökonomisch „konkurrenzfähig werden". Deshalb wird in diesem Beitrag am Beispiel der Eigenkapitalalloka-tion in Bankunternehmungen zunächst ein auf marktlichen Prinzipien basierender Ansatz zur unternehmungsinternen Koordination dezentraler Aktivitäten entwickelt, um anschließend koordinationskostengünstige Möglichkeiten der Umsetzung mit Hilfe eines internen Elektronischen Marktes aufzuzeigen.%For staying competitive in an emerging European market the banking firm must respond quickly to multiple changes in market conditions. In many cases, these changes have worked to promote decentralization. However, local decisions need to be coordinated. Especially when coping with increasing restrictions to risk-taking via regulations imposed by the European regulation authorities, the need for an efficient coordination mechanism becomes key. In this paper the design of an intra-bank electronic capital market is presented. The objectives are 1) better allocation of scarce (equity) capital to autonomous business units simultaneously observing regulation principles / restrictions and 2) better market responsiveness via stronger ability to reallocate financial resources dynamically. It is illustrated how IT works as an cnabler of flexible and adaptive organizational designs and innovative control systems.