信用风险对冲技术与我国商业银行的信用风险管理

摘要

信用风险过渡集中一直是摆在银行业面前的一大挑战。过去银行主要是运用风险分散的手段来降低资产组合的风险集中度。然而 ,单一的风险分散手段会导致银行业务小型化、运作成本增加和破坏银行的客户网络等弊端。 90年代以后发展起来的信用风险对冲思想使这个难题得到部分解决。本文首先介绍了信用风险对冲技术的几个基本理论问题 ;在此基础上 ,重点探讨了信用风险对冲技术在我国商业银行运用的现实性 ;最后得出结论认为 ,信用风险对冲技术是一种对宏观环境、金融机构素质、监管机构水平要求很高的风险管理手段 ,完善以上各方面是该项技术为我国商业银行利用的前提条件。