股权资本成本的计量及其对会计的影响

摘要

1973年美国会计学家罗伯特·N·安东尼(Robert N.Antllony)提出"权益资本成本会计",在会计界产生了不小的影响,但时至今日也未能在会计上得到应用.究其原因,一方面是其理论不够完善,另一方面则在于股权资本成本的计量.笔者提出.由经营者与物质资产投资者代表进行博弈,确定物质资产投资报酬率,以此作为计量股权资本成本的基础,并在此基础上探讨如何完善会计理论.