影响独立董事三大职能发挥作用的因素研究

摘要

随着现代企业制度的发展，公司治理的重要性日益凸显。独立董事制度是公司治理的核心内容之一，能够起到完善我国公司治理结构的作用。如何保障独立董事的职能得到有效履行，使独立董事制度起到真正的治理作用，具有重大意义。本研究以如何保障独立董事有效履行职能为研究出发点，从独立董事个人层面入手，探讨影响独立董事履行职能的因素，从而对独立董事合理履职提出有针对性的构建建议。
　　 本研究以委托代理理论、资源依赖理论和人力资本理论为基础，结合独立董事职能定位相关研究文献，归纳总结了独立董事的三项职能，包括其具体内涵、职能目的、对象、理论来源等。通过文献综述，总结提炼了影响独立董事履职的因素，并结合行为决策理论的研究框架，将影响因素进行了维度划分，提出了独立董事履职影响因素研究模型和假设。设计实证研究方案，形成相应的实证研究调查问卷。
　　 本文采用了结构化访谈和预调研，以及大规模发放问卷和运用SPSS17.0统计软件对问卷调查结果进行数据处理和分析的实证研究方法。通过分析，得出了以下结论：
　　 履职能力、专业知识、股东高管关系、信息沟通条件、公司发展需求、经济报酬是影响独立董事履职的重要因素。信息沟通条件、专业知识、履职能力是对独立董事履行战略职能影响最大的三个因素；公司发展需求、股东高管关系是对独立董事履行资源关系职能影响最大的二个因素；履职能力、信息沟通条件、股东高管关系、经济报酬是对独立董事履行监督职能影响最大的因素。不同任职年限的独立董事在履行战略职能和资源关系职能上有显著差异。这些结论为独立董事合理有效履行各项职能提供了很好的理论指导。