股票市场中的广义极值分布的极值指数的估计和研究

摘要

无论是对于极值理论，还是在金融和风险理论中，分布函数的尾部性质都具有极其重要的意义.而分布函数的极值指数γ在刻画尾部性质时起到了很大的作用，并且金融时间序列的分布一般都是厚尾的，因此厚尾情况下的极值指数γ的估计引起了人们的关注. 许多学者提出了各种估计极值指数γ的方法，并且在实证分析中也得到了很好的应用，但是从时间趋势的角度去分析极值指数γ的却还没有，本文就是对极值指数时间序列γ(t)的研究.极值指数γ在证券市场中是对股票价格波动性的反应，我们通过对一段时间的γ(t)的变化情况的探讨，从而发现极值指数，γ在一定程度上反映了股票价格随时间趋势波动的稳定性程度.

目录

文摘

英文文摘

声明

前言

第1章广义极值分布模型

1.1极值分布

1.2广义极值分布

1.3对极值指数γ的描述

第2章广义极值分布的极值指数的估计

2.1 Pickands估计(γ∈R)

2.2 Hill估计(γ>0)

2.3矩估计(γ∈R)

第3章实证分析

3.1对时间序列γ(t)的分析

3.2从Bayes统计角度去分析γ

3.3主要结论

参考文献

致谢