基于非对称误差修正模型的粮食价格传导机制研究

摘要

粮食是人民生活的基础与保障，粮价的稳定关乎社会与国家的健康发展。近年来，粮食价格的频繁波动给人民生活带来威胁，自2006年国际粮食危机爆发后，石油市场与粮食市场的联动性不断加强。在传统意义上，石油价格仅在生产、运输等环节影响粮食价格，但是目前生物能源扩张、粮食金融化发展迅猛，使石油价格影响粮食价格波动的方式更加复杂，石油的冲击给稳定粮价带来巨大挑战。粮食价格的上涨和下跌对中国农业产业的影响无论在深度和广度上都不容小觑。因此，测度石油价格对粮食价格的影响程度，探索石油价格向不同品种粮食价格的传导机制，对稳定粮价、保障经济的平稳运行有重要意义。
　　本文首先从国际市场、国内成本和市场供需、经济政策三个方面剖析影响粮食价格波动的相关因素，然后基于此构建了通径分析模型，将这些因素对于粮价的影响程度量化，着重分析石油价格对粮食价格的直接与间接作用程度;之后，为了揭示石油价格向粮食价格的传导机制，从价格传递非对称性的视角，研究石油价格的上涨和下跌冲击对粮食价格的纵向传导机制，包括传导关系、传导的非对称性、动态调整、传导效率及强度。以粮食价格传导的短期动态与长期均衡关系、对于石油价格上升及下降的反应时间、滞后效应、累积影响、调整能力等指标为落脚点，形成了集通径分析模型、非对称误差修正模型、计量经济学相关检验的组合。
　　结果表明，石油价格通过其他中介变量对粮食价格的间接作用较大，一方面通过我国成本及市场供需（农业生产资料价格、国际粮食价格、居民消费价格）对粮食价格产生影响，另一方面通过宏观经济政策（货币供应量、汇率）影响粮价。2000年1月至2014年11月，国际石油价格在上涨与下跌阶段对小麦、稻谷、大豆、玉米四种粮食价格的传导机制各不相同。(1)石油价格在上涨和下跌期间对四种粮食价格传递的对称性不同:小麦、玉米价格传递是不对称的，大豆、稻谷价格传递是对称的。(2)四种粮食作物对石油价格上涨与下跌的反应快慢各不相同:小麦、大豆、玉米价格对石油价格上涨的反应速度快于对其下跌的反应速度，而稻谷对石油价格下跌的反应速度快于对其上涨的反应速度。(3)石油价格上涨要比下跌阶段对玉米价格的调整幅度大，对于小麦、大豆、水稻来说，石油价格上涨要比下跌阶段对粮食价格的调整幅度小。(4)石油价格对小麦价格、大豆价格、稻谷价格、玉米价格的冲击存在滞后，石油价格对小麦价格的影响大约持续5个月，对大豆价格、稻谷价格、玉米价格的影响大约持续6个月。(5)石油价格对四种粮食价格的贡献水平排序为，大豆＞稻谷＞玉米＞小麦。

目录

声明

摘要

1 引言

1．1 研究目的与意义

1．1．1 研究目的

1．1．2 研究意义

1．2 国内外文献综述

1．2．1 粮食价格影响因素综述

1．2．2 石油价格波动导致粮食价格波动综述

1．2．3 研究方法综述

1．2．4 综述评论

1．3 研究内容与方法

1．3．1 研究内容

1．3．2 研究方法

1．3．3 技术路线

1．3．4 创新点

2 价格传导机制基本内容与理论

2．1 粮食价格传导机制理论

2．2 粮食价格传导机制的主要内容

2．3 研究方法介绍

2．3．1 通径分析

2．3．2 单位根检验及协整检验

2．3．3 非对称误差修正模型

2．3．4 脉冲晌应函数

2．3．5 方差分解法

2．4 本章小结

3 粮食价格现状及波动特征

3．1 我国粮食市场现状

3．2 国际粮食价格波动特征

3．2．1 国际小麦价格波动特征

3．2．2 国际大米价格波动特征

3．2．3 国际大豆价格波动特征

3．2．4 国际玉米价格波动特征

3．3 我国粮食价格波动特征

3．3．1 我国小麦价格波动特征

3．3．2 我国稻谷价格波动特征

3．3．3 我国大豆价格波动特征

3．3．4 我国玉米价格波动特征

3．4 本章小结

4 粮食价格波动影响因素的通径分析

4．1 粮食价格波动的影响因素

4．1．1 国际市场因素影响下的粮食价格波动

4．1．2 国内成本和市场供需影响下的粮食价格波动

4．1．3 宏观经济政策影响下的粮食价格波动

4．2 影响因素对粮食价格的通径分析

4．2．1 指标选取

4．2．2 实证分析

4．3 本章小结

5 石油价格波动对粮食价格传导的非对称性研究

5．1 石油市场与粮食市场的联系

5．2 石油价格波动对与粮食价格传导的非对称性实证分析

5．2．1 数据选取

5．2．2 序列平稳性检验及协整检验

5．2．3 非对称性误差修正模型实证分析

5．2．4 价格传导效率检验

5．2．5 价格传导强度

5．3 政策建议

5．4 本章小结

6 研究结论与展望

6．1 结论

6．2 展望

致谢

参考文献

攻读硕士学位期间发表的学术论文