我国证券市场制度缺陷及对策研究

摘要

证券市场的制度是证券市场中一系列被制定出来的运行规则、经济活动的程序和行为规范。包括政府对证券市场体制的确定、功能的定位、结构的安排、监管的标准。从我国目前证券市场来看，制度缺陷存在的诸多方面问题，严重影响并制约着我国证券市场的可持续发展。为此研究证券市场的制度问题就显得尤为重要。本文采用了系统分析、历史逻辑分析、比较分析的研究方法，对我国证券市场的体制、功能、结构和监管四个方面的制度缺陷进行了系统全面的分析，以期促进证券市场的健康持续发展。 首先，阐述了课题研究的背景及实际意义，对证券市场及证券市场制度做了界定，总结了国内外对证券市场的研究现状，提出了论文主要的研究方法和结构安排，阐释了对我国证券市场制度研究的理论基础。 其次，介绍了证券市场成长模式及类型划分，总结了我国证券市场的成长模式，将我国证券市场整体制度变迁的演进过程划分为萌芽、准备和规范发展三个阶段，并回顾十几年的发展过程中所取得的成就。 再次，系统分析了我国证券市场的制度缺陷。在强制性制度变迁的背景下，从体制、功能、结构和监管方面对证券市场存在的制度性缺陷并由此带来的不良表现和形成原因作了论述和分析。也正是由于制度性缺陷的存在，给我国证券市场带有如此严重功能异化和资源的无效率的、不合理的流动。 最后，结合我国实际国情，提出推进我国证券市场制度建设的若干对策性建议。从加快证券市场体制转变、完善证券市场功能、优化证券市场结构和加强证券市场监管几个方面来进行创新，对我国的证券市场进行多方面的变革，以此来提高证券市场的运行效率，更好的发挥证券市场的功能。

目录

文摘

英文文摘

声明

第1章绪论

1.1选题背景和研究意义

1.1.1选题背景

1.1.2研究意义

1.2国内外研究现状

1.2.1国外研究现状

1.2.2国内研究现状

1.3研究内容和方法

1.3.1研究内容

1.3.2研究方法

第2章证券市场制度研究的理论基础

2.1相关概念界定

2.1.1证券市场概念界定

2.1.2证券市场制度概念的界定

2.1.3证券市场的制度供给

2.1.4证券市场的制度变迁

2.2证券市场制度研究的理论基础

2.2.1交易费用理论

2.2.2制度变迁理论

2.2.3制度变迁中的“路径依赖”理论

2.2.4博弈论

2.3本章小结

第3章我国证券市场成长模式及制度建设现状

3.1证券市场成长模式

3.1.1证券市场成长模式的类型

3.1.2我国证券市场的成长模式选择

3.2我国证券市场制度变迁的演进过程

3.2.1我国证券市场制度的萌芽发育阶段

3.2.2我国证券市场制度的准备阶段

3.2.3我国证券市场制度的规范发展阶段

3.3我国证券市场的制度发展成就

3.3.1证券市场规模稳定发展

3.3.2证券市场规范化程度不断提高

3.3.3集中统一的证券监管体制逐步形成

3.3.4证券市场容量和深度扩大

3.3.5证券商、投资者队伍发展逐步成熟

3.3.6证券市场法律法规不断完善

3.4本章小结

第4章我国证券市场的制度缺陷及其成因

4.1我国证券市场体制的制度性缺陷

4.1.1我国证券市场的行政化制度体制

4.1.2我国证券市场体制的制度性缺陷成因

4.2我国证券市场功能的制度性缺失

4.2.1我国证券市场的基本功能

4.2.2我国证券市场功能的制度性缺失的表现

4.2.3我国证券市场功能的制度性缺失成因分析

4.3我国证券市场结构的制度局限性

4.3.1畸形股权结构的初始制度设计

4.3.2股票市场规模与债券市场规模非均衡

4.3.3债券市场内部结构失衡

4.3.4证券市场投资者主体结构发展不均

4.4我国证券市场监管的制度性障碍

4.4.1证券市场监管中的博弈

4.4.2我国证券市场监管的制度性障碍成因分析

4.5本章小结

第5章加快我国证券市场制度建设的对策

5.1加快证券市场体制转变

5.1.1明确政府职能

5.1.2规范政府行为

5.2完善证券市场功能的制度性缺失

5.2.1明确证券市场制度的功能定位

5.2.2有效发挥证券市场功能

5.2.3提高上市公司质量

5.2.4建立约束机制

5.3健全证券市场制度结构

5.3.1优化上市公司股权结构

5.3.2实现证券市场的多层次性

5.3.3调整投资者结构

5.4健全证券市场的监管制度

5.4.1转变证券市场监管体制

5.4.2培养证券市场主体及相关机构的自律能力

5.4.3完善信息披露制度

5.5本章小结

结论

参考文献

攻读硕士学位期间承担的科研任务与主要成果

致谢

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