风险与收益

摘要： 零售企业控制供应链的终端渠道市场,具备使用商业信用融资的特殊优势,因而无需保持充沛的营运资金以应对日常经营活动。本文关注营运资金管理策略对零售企业价值创造的影响。利用2011-2020年A股上市零售业企业的年度数据,取得的基础研究结论为:尽管多数零售企业留存了一定的营运资金,但未留存营运资金的零售企业的价值更大,激进的营运资金管理策略有助于增加企业的价值,实现价值创造。本文进一步结合企业生命周期理论发现:激进营运策略的价值创造现象仅存在于成熟期企业;细分指标处于不同的生命周期,使基础结论产生异质性。

摘要： “股市有风险,投资需谨慎”,这是每个进入证券投资行业的人听到最多的一句话。然而,基于对财富自由的渴望和人性贪婪的弱点,无数的人满怀信心与激情投身到复杂多变的市场,他们知道股市是风险与收益并存的市场,但总是忘记规避风险才是稳定复利增长的前提。邓学平与绝大多数普通股民不同,他经过市场残酷的洗礼,悟到了股市的博弈是人性的博弈,也是主力资金驱动市场多空合力的博弈。为了顺应时代的发展,他依托AI智能技术克服人性的弱点,自创了机构还原数据系统,在证券投资行业开创了一番新天地。

摘要： 随着我国经济和财务管理制度的不断发展与完善,居民的收入也在不断提高,并且随着我国金融市场的不断繁荣,更多的投资理财产品逐步面向广大个人投资者,而个人投资者也不再局限在存款储蓄这一理财方式上.基金作为新兴的理财产品,由于风险相对小并且收益相对较高,越来越受到投资者的青睐;而指数基金则是基金产品中表现比较好的一类,因此受到广泛关注.本文提出上述相关建议,目的是为基金投资者解开一些关于指数基金投资的疑惑,并坚定其投资的信心.

摘要： 随着我国经济和财务管理制度的不断发展与完善,居民的收入也在不断提高,并且随着我国金融市场的不断繁荣,更多的投资理财产品逐步面向广大个人投资者,而个人投资者也不再局限在存款储蓄这一理财方式上。基金作为新兴的理财产品,由于风险相对小并且收益相对较高,越来越受到投资者的青睐;而指数基金则是基金产品中表现比较好的一类,因此受到广泛关注。本文提出上述相关建议,目的是为基金投资者解开一些关于指数基金投资的疑惑,并坚定其投资的信心。

摘要： 投资大、工期长是大型建设项目的主要特点,为了保证项目的建设质量,需要在立项前,花费大量的时间对项目进行经济评价,探析项目建设的可行性,从而帮助投资者了解项目风险与收益,为投资者的决策提供支持。因此,鉴于建设项目经济评价的重要性,本文将对建设项目经济评价中的常见问题进行分析,并探讨解决策略,使经济评价可以真实反映建设项目的实际经济收益。

摘要： 长期以来,金融资产的风险收益关系一直为学界和业界所关注。对于风险与收益两者关系的探讨不仅具有重要的学术价值,也对投资者思考如何构建投资策略具有重要的实务意义。理解现实中金融资产的风险-收益关系,离不开对于经典资产定价理论及其实证检验结果的认知。经典资产定价理论如何界定资产的风险收益关系,这一理论是否能够很好地拟合实际经验数据?

摘要： 商业银行应树立账户质量和风险管理导向的理念,改变以账户数量为核心的考核机制,综合考虑风险与收益,切实完善账户和风险防控考核指标。通过银行账户转移诈骗资金是电信网络诈骗的一个重要环节,金融系统应守土尽责,夯实账户管理基础,筑牢账户安全防护网,全力防范打击电信网络诈骗。

摘要： 在金融市场中矛盾与和谐表现出来的最终极的一种形式,就是风险与收益。过去12个月,新冠疫情让世界经历了一次严重的经济危机,2020年4月新冠疫情开始在全球肆虐,当时全球失业率上升及经济增速的降幅甚至比1929年、1930年的大萧条时期更严重,四个星期之内美国失业人数增加了3000万人,这是个惊人的数字,美国的失业率也达到了大萧条以后的最高水平。这让特朗普成为唯一一个在位时就业人数减少的美国总统。

摘要： 一是建立完善的资产负债管理系统。根据存贷款利率政策、业务量策略、投融资决策等,分析利率敏感性资产、负债以及新业务增量对利率的影响,模拟不同场景下资产负债变动对利息净收入、流动性的影响,在兼顾流动性与盈利性情况下,合理安排资金结构,扩大利息净收入。二是建立高效的资产负债管理流程。通过设定经营目标、预测市场环境、分析财务现状、预测风险与收益、设定可承担的风险范围制定压力情景下的应对策略,包括经济资本配置、资金头寸管理、风险监控预警、绩效指标分析等,主动适应环境变化,提高经济效益。

摘要： 金融是经济的血脉,金融推动产业扶贫既是精准脱贫工作的重要组成部分,也是推动精准扶贫的利器。本文分析了金融推动产业扶贫面临的产业基础薄弱、风险与收益难匹配、人才流失严重等问题,建议通过聚焦“三个着力”推动产业扶贫与金融支持融合发展,注重培育造血机制,增强贫困地区内生发展动力。

摘要： 本发明公开了一种P2P平台上基于风险收益管理的个性化推荐方法，该方法将P2P借贷平台中的贷款推荐问题转化为多目标优化问题，通过对P2P平台中投资人的历史投资记录进行建模分析，问题转化，种群初始化以及种群进化来解决P2P平台中存在的贷款推荐问题。本发明对不同的用户推荐的不同的贷款组合不仅符合用户的兴趣偏好，而且能在承担更低风险的前提下获取很好的收益，从而能提升用户对P2P借贷平台的信任程度，进而使得P2P借贷平台能够更好地运营和发展。

摘要： 本发明提出了一种基于交易行为和风险因子的量化私募基金收益分解算法，包括以下步骤：S1.计算量化私募基金总收益率、交易收益率和持仓收益率：S11.计算总收益率：总收益率＝(今日基金持仓金额‑昨日基金持仓金额)/昨日基金持仓金额；S12.计算交易收益率：交易收益率＝买入收益率+卖出收益率；S13.计算持仓收益率：持仓收益率＝总收益率‑交易收益率；S2.结合Barra风险因子模型将持仓收益分解为行业因子收益、风格因子收益和个股因子收益。该算法将交易收益与持仓收益区别开来，既排除了交易收益对持仓收益分析的影响，又可以通过交易收益分析量化私募基金的交易能力，同时对持仓收益进行了细分，以便更加深入的分析持仓择股能力。

摘要： 本发明提供基于股债收益比较的风险预警系统、方法、介质及设备。所述基于股债收益比较的风险预警方法包括：获取全体A股的整体法滚动市盈率的第一时间序列；计算各所述全体A股的整体法滚动市盈率的倒数，以得到由各所述倒数形成的第二时间序列；获取指定时间区间的国债到期收益率的第三时间序列；计算所述第二时间序列与所述第三时间序列之比，以得到风险预警因子；当所述风险预警因子触发顶阈值时，在下一个交易日开始空仓；当所述风险预警因子触发底阈值时，在下一个交易日开始建仓。本发明基于股票和债券的相对价值的波动极值进行设计，可有效进行投资风险预警，非常适合以获取长期投资收益为目标的投资者，尤其是机构投资者来使用。

摘要： 本发明涉及智能交易及评价系统技术领域，尤其涉及基于大数据的多资产风险收益的智能研发交易及评价系统。其包括量化智能交易模块、风险收益计算模块、多资产风险控制模块和智能评估评价模块。本发明是一套开源的、多模块、跨平台应用的软件系统。解决了不同资产在投资过程中针对不同的交易记录不能统一的进行风险收益净值评估、不能进行回测收益、不能进行收益归因的问题。实现了同一平台下，所有人、所有资产使用一套代码，依据同一流程、根据相应标准，进行全方位进行资产风险的智能评估、评价。提高了人力资源利用率，大大增加了评估、评价效率，第一时间给潜在投资人、决策者指导性问题解决方案、建议。

摘要： 本申请涉及金融科技技术领域，公开了一种风险收益的管理方法、装置、系统及计算机可读存储介质，该方法的步骤包括：基于数据预测模型确定用户的预测违约数据和预测提款数据，基于预测违约数据和预测提款数据确定用户对应的客群；确定客群对应的授信数据，基于预测违约数据和授信数据确定客群的风险收益数据，并基于风险收益数据确定对应的目标函数；解析目标函数得到客群的最优授信数据，基于最优授信数据确定最优风险收益。本申请通过预测违约数据和预测提款数据两个维度数据共同确定用户的最优授信数据，再通过最优授信数据确定最优风险收益，在降低违约风险的同时，降低了经营风险，使得风险收益最大化。

摘要： 本发明实施例公开了银行资产组合风险收益的压力测试方法、装置和电子设备，该压力测试方法包括：获取业务参数、违约系数矩阵的参数和计算指标信息；将所述业务参数、所述违约系数矩阵的参数和所述计算指标信息输入到压力测试模型中进行压力测试，得到压力测试结果；输出所述压力测试结果。本发明可以使银行充分了解潜在风险因素与银行财务状况之间的关系；可以预防极端事件可能对银行带来的冲击，提高风险抵御能力；优化资产组合，提高风险收益。

摘要： 本发明涉及一种综合投资收益与风险成本的投资评价模型，包括以下步骤：1)根据项目投资者的风险规避度函数推导出对应的效用函数；2)根据效用函数将原收益矩阵转化为效用决策矩阵，计算期望值E(x)；3)计算不同项目投资方案中存在的风险成本；4)建立综合投资收益与风险成本的项目投资方案评价模型，根据模型进行项目投资方案的选择；本发明创新性的利用项目投资者的风险规避度函数推导出效用函数，对项目投资方案中的风险成本进行量化，从期望收益中扣除风险成本建立项目投资方案评价模型；该模型既考虑了期望收益，也考虑了风险成本，评价结果更符合实际情况。

摘要： 本申请提供一种量化收益模型的生成方法和风险控制策略的评价方法，其中，风险控制策略的评价方法，包括：根据当前业务事件获取风险控制策略；根据获取到的所述风险控制策略对当前业务事件进行解析，以判断所述当前业务事件是否为风险行为事件；获取解析过程中产生的策略执行数据、所述风险控制策略运行时的运行数据以及当前业务事件的结果数据生成量化收益计算数据；将所述量化收益计算数据输入至预存的量化收益模型进行计算，得到所述风险控制策略的量化收益结果。

摘要： 本发明公开了一种资产长期收益与风险预测方法，包括以下步骤：获取n类资产基于t期及之前的历史数据{r0,r1,…,rt},其中，n、t为大于等于1的正整数；通过预设的短期预测模型，基于t期及之前的历史数据，获得关于t+j期收益率以及协方差矩阵(风险)的预测值用t+j期短期收益率和协方差矩阵的预测值得到长期收益率和协方差矩阵的预测值。本发明通过预设的短期预测模型基于t期及以前的历史数据获得短期预测，然后通过累加迭代运算将短期收益率和协方差矩阵的预测值转换为长期收益率和协方差矩阵的预测值，因此，保证了长期预测与短期预测的一致性。

摘要： 本发明提供了一种跨区跨省电力交易风险与收益的量化分析方法及系统，包括：从数据库获取各类用户的历史电力数据，根据线路停运对跨区电力交易的影响程度，以缺电成本对将跨区跨省电力传输的风险进行量化；跨区跨省电力传输的收益等于电网企业的售电收入和购电成本之差，售电收入包括本地电力交易和跨区电力交易两部分，本地电力交易包括居民用电交易、商业用电交易与工业用电交易；购电成本包括电网企业向本地独立发电商和向区外电网购电所产生的费用两部分；根据风险量化分析的结果和收益量化分析的结果，得到综合考虑安全性与经济性的跨区跨省电力交易方案。本发明能够对跨区跨省电力交易风险及收益进行量化分析，兼顾了安全性与经济性。