期货价格

摘要： 1.伦镍疯涨,两日狂飙涨248%!伦镍“逼空”按下暂停键!3月8日,世界最大有色金属交易所--伦敦金属交易所LME镍价开盘出现飙升,金属镍期货价格连破每吨6万、7万、8万、9万、10万美元关口,一度冲上101365美元的历史高位,两个交易日累计大涨248%,最终伦敦金属交易所不得不决定暂停当天的镍交易。

摘要： 国内豆粕行情分为现货和期货两个层面,期货价格更多反映CBOT大豆价格涨跌带来的国内豆粕成本变化,现货基差则是对国内豆粕现货供需结构和市场情绪的反映。近两年,因美豆价格高企对国内油厂榨利挤压,进口大豆买船节奏被打乱,造成国内大豆和豆粕供应不均,对应豆粕基差也出现大幅涨跌。

摘要： 截至北京时间2月5日,纽约商品交易所3月交割的西得克萨斯中质原油(WTI)期货价格收于每桶92.24美元,创2014年9月底以来的最高收盘价。推高国际油价攀升的直接原因之一是美国等地近期遭遇冬季风暴,天气寒冷。这一方面造成当地对取暖用油的需求增加,另一方面市场担忧天气会影响美国得克萨斯州的原油产量,从而加剧市场紧张局势。

摘要： 大豆是重要的粮油兼备物资和战略物资。 中国压榨产业链大豆来源主要依赖进口,所以学者普遍认为国际豆类期货价格对中国豆类期货价格有显著影响,但 2017 年中国豆粕期权上市价格传导机制很可能已经发生改变。 文章选取 2018 ~2020 年中国豆类期货日收盘价格作为研究对象,构建 SVAR 模型并借助脉冲响应,从压榨产业链视角探究中国与国际豆类期货市场价格传导机制并提出政策建议。

摘要： 一场跨国金融猎杀风暴,打破了银市场的平静。3月7-8日,伦敦金属交易所(LME)W品种期货价格持续暴力拉升,盘中价格从3万美元/吨涨至10万美元/吨以上,涨幅高达250%,刷新历史纪录。要知道,此前最大单日涨幅也不过20%。

摘要： 国债期货作为利率市场化的基石和市场利率预期的晴雨表,研究影响其价格波动的因素对推进利率市场化、完善我国金融期货市场和促进金融开放具有深刻意义。本文通过构建VAR模型,实证分析国债现货价格、沪深300指数期货价格、经济政策不确定性、利率和市场规模几大因素与10年期国债期货价格之间的动态关系,并针对研究结果给出了相关的结论和政策建议,以供参考。

摘要： 2021年因生猪产能集中释放,国内生猪期货价格持续下跌。生猪期货整体波动率低于现货,叠加国内市场供应宽松,多数时间期货呈现升水结构,给出产业链较好的套保机会。供应方面,全年生猪出栏量持续攀升,在6月份以前,能繁母猪补栏量仍在持续增加,为2022年生猪产能维持高位奠定基础。因国内猪价下跌及美国猪肉价格持续创历史新高,2021年猪肉进口减少。受新冠疫情及进口肉、禽肉替代影响,全年生猪市场呈现供大于求的格局。

摘要： 回顾2022年上半年,尿素期货价格于2022年6月初,创下年内3064元/吨的最高位。上半年,尿素期货价格经历数次大涨大跌,多空逻辑频繁切换,突发扰动因素较多。展望2022年下半年,在不出现极端利多的情况下,尿素供需矛盾逐步缓解,尿素期货价格的全年高点大概率已于6月出现,未来尿素从阶段性紧缺,转为宽松的态势。

摘要： 电工钢:价格或将稳中增长2022年9月,国内无取向电工钢市场价格维持稳定,主流钢厂出台10月期货价格政策持平,电工钢实际的订货价格变化不大。截至9月28日,上海市场50WW800牌号资源均价为5400元(吨价,下同),比上月均价上涨26元。

摘要： 2022年9月国内进口木浆市场美元与现货价格走势出现分歧。俄罗斯长协(编者注:长期协定价格)明盘价格降至950〜960美元/t,对大厂实际成交价格约900美元/t。而现货市场多数浆种价格上涨,整体成交良好。纸浆期货价格宽幅震荡。

摘要： 2017年6月底以来,铁矿石期现货价格均开始呈现较为强劲的上涨态势,引起对铁矿石期货功能发挥的一些质疑.在此背景下,本文基于G-S模型,分长短两个周期,对铁矿石期货价格发现功能进行了实证比较研究.结果表明,短周期内,现货价格对期货价格的引导作用更显著,且期货市场对价格发现具有主导作用;长周期内,期货价格引导现货价格,且期货市场对价格发现具有主导作用;铁矿石期货的价格发现功能已经较为显著.在此背景下,本文提出应正确认识现货价格涨跌背后的逻辑关系,客观看待期货市场价格发现功能,并提出了加强期货市场价格发现功能影响因素的研究等建议.

摘要： 通过协整检验、向量误差修正模型和格兰杰因果关系检验等计量研究方法，对国际黄金、石油期货价格、国内相应期货价格和我国证券市场相应股票价格的动态关系进行实证检验。结果发现：国际期货价格、国内期货价格和我国证券市场相应股票价格之间存在长期协整关系。comex黄金期货价格是山东黄金股票价格的格兰杰原因，沪金期货并不是山东黄金股票价格的格兰杰原因，而山东黄金股票价格和沪金期货价格都不是comex国际黄金期货价格的格兰杰原因。nymex国际原油期货价格是中国石化股票价格的格兰杰原因，而国内燃油期货价格并不是中国石化股票价格的格兰杰原因，同样中国石化也是nymex国际原油期货价格的格兰杰原因，这种因果关系是双向的，国际期货价格的变动会传导到我国证券市场相应股票价格，同样我国证券市场股票价格变动也会传导到国际期货市场，进而影响相应国际期货价格。

摘要： 自2009年首次成为煤炭净进口国以来,我国煤炭国际市场化程度明显提高,但我国在国际煤炭价格上的话语权却较为薄弱.如何取得煤炭的定价权,是影响我国经济发展和社会进步的重要因素之一,因此研究煤炭期货价格形成及影响因素对煤炭定价有着重大的现实意义.期货价格是在现货价格的基础上,通过市场交易主体各自对未来商品供求变化的预测,采用公开竞争的方法确定的.文章从市场供求、政策角度、经济周期角度、季节因素、金融货币角度、国际环境和市场参与者的心理等几个方面分析了煤炭期货价格的影响因素,为进一步研究制定合理的煤炭期货价格影响机制奠定基础.2010年底，为推进煤炭市场化改革，健全和完善煤炭市场体系，及时反映煤炭价格水平及变化趋势，我国首个国家层面的煤炭价格指数—环渤海动力煤价格指数进入试运行阶段，有力地推动了煤炭市场化进程。

摘要： 本文运用ADF检验、协整检验和误差修正模型等方法对沪铝期货价格和现货价格的动态关系进行分析，发现两者间具有长期协整关系，期货价格具有发现和引导现货价格的作用，从而说明了上海期货市场的是有效率的市场，它有助于市场体系的完善和价格的形成，有利于经济的稳定运行。

摘要： 本文运用体制转换时间序列模型对上海铜期货市场的价格发现功能进行了实证研究。结果表明：⑴上海铜期货市场期货价格具有引导现货价格的波动功能，现货价格的波动也能很快地传递到期货市场；⑵上海期货市场和伦敦期货市场之间的价格引导关系在2003年底有比较明显的变化。2003年后，伦敦铜期货市场对上海铜期货的单向引导关系开始改变，上海期货价格对伦敦期货市场的引导作用也在提高。

摘要： 为研究我国期货市场与其对应期权相关性,本文根据Shout期权和亚式期权定义,使用二叉树方法,估算了黄大豆一号收盘价数据所对应模拟期权的价值,并对标的资产与其期权价格变化做了比较分析,得到期货与其对应期权高度相关的结论,这说明期权可以与标的资产进行对冲以降低市场风险.

摘要： 本文针对沪深300股指期货合约,分别建立了基于现货差价与期货差价之间相关关系的短期套保模型、和基于现货价格与期货价格之间相关关系的长期套保模型.通过实际的套期保值效果分析,最终得出了基于现货价格与期货价格之间相关关系的长期套保模型更有效率.

摘要： 随着我国工业生产对有色金属铜越来越广泛的需求,国内的铜消费量己居全球首位,对期铜价格的预测研究能够给期货投资者和现货需求者提供辅助信息,在一定程度上规避贸易风险.本文以目前市场运行良好的LME期铜价格作为研究对象,运用小波分析模型与时间序列模型,探讨小波分析工具在期铜价格预测领域应用的可行性,并将预测结果与单纯的时间序列模型预测结果进行比较,验证小波-时间按序列组合模型的有效性.由于小波分析工具良好的时频特征和局部分析能力,本论文的研究结果能够为人们更好地把握期货价格的变动规律,成功的运用期货投资工具创造条件.

摘要： 2010年4月16日,沪深300股指期货合约的正式上市交易标志着中国将出现股指期货市场与股票市场并存的跨市场结构.而此种市场结构导致或影响了很多次国外金融风险事件.本文利用Netlogo建立一个人工股票市场,将人工股票市场产生的价格序列导人人工股指期货市场中去,从而建立跨市场结构,并利用模型剖析了跨市场风险传递的过程与机制以及股票投资者的投资策略对于股指期货价格的影响的程度与规律.

摘要： 本文通过引入便利收益估值模型，将便利收益看成是某种期权的近似，对现有的套利投机模型进行了改进，建立了一个包含便利收益的原油期货投机套利模型，并进行了实证分析。结果表明，期货价格受套利和投机共同影响，其中套利为主要的影响因素，投机在期货价格的形成中起到了一定的作用，近几年来原油价格的大幅涨跌与投机因素关系并不密切。

摘要： 本发明提供一种基于区块链的人工智能期货价格预测系统和预测方法。所述预测系统包括期货交易服务器、价格预测服务器以及区块链网络；价格预测服务器响应于用户端发送的期望价格，从期货交易服务器获取多个历史结算价，并根据期望价格和多个历史结算价，生成价格走势向量；价格预测服务器以交易的形式将价格走势向量提交给区块链网络；区块链网络基于BP神经网络，对价格走势向量进行处理，得到预测结果YES或NO；如果预测结果为NO，则预示明天的期货结算价将低于用户的期望价格；如果预测结果为YES，则预示明天的期货结算价将达到用户的期望价格；区块链网络将预测结果反馈给价格预测服务器，价格预测服务器再将预测结果转发给用户端。

摘要： 本发明公开了一种基于文本挖掘与深度学习模型的农产品期货价格预测方法及系统，该方法包括：采集农产品期货历史交易数据和农产品期货新闻文本数据并进行数据预处理；选取T天为窗口滑动划分数据集，将得到的数据集作为多特征数据样本；使用双向长短期记忆神经网络(BiLSTM)提取价格特征；使用卷积神经网络(textCNN)提取文本特征；使用snowNLP提取新闻情感特征；搭建深度神经网络融合三种特征对提前一步的农产品期货收盘价进行预测。本发明考虑影响农产品期货价格波动的市场和非市场因素，基于文本挖掘与深度学习模型对农产品期货价格趋势进行预测，该方法能够挖掘新闻文本和价格序列的深层特征，且具备更高的预测精度。

摘要： 本申请实施例提供了一种期货价格预警方法及装置，该方法获取期货价格数据样本；对期货价格数据样本进行采样处理，得到时间序列样本；采用格拉米角场算法对时间序列样本进行预处理，得到训练集数据样本；将基于高斯分布的随机噪声输入生成模型，得到伪数据样本；将训练集数据样本和伪数据样本输入判别模型，训练生成模型和判别模型；基于训练后的判别模型对期货价格进行预警。通过该方案可有效解决存货融资中货物价格波动大的痛点问题，实现期货价格智能检测，线上动态预警，强化供应链融资中的风险防控能力。

摘要： 本发明涉及数据处理技术领域，具体涉及基于区块链的人工智能期货价格预测系统，包括：控制终端，是系统的主控端，用于发出控制命令：构建模块，用于构建数据采集通道；输入模块，用于输入系统需要进行期货价格预测的期货产品；预测条件确认模块，用于获取输入模块输入构建模块中经其子模块处理的期货产品对应结果数据，本发明能够对期货产品的当前价格及未来价格进行预测，以此将期货信息的价值最大的使用，为期货市场的期货价格预测带来便利，并通过此种系统的实施，能够一定程度的代替人工对于期货价格的预测工作，减少了人工劳动力输出，也使得期货市场对于具备期货价格预测能力的工作人员需求量有所降低，并同时提升期货价格预测的可信度。

摘要： 本发明提供一种基于区块链的人工智能期货价格预测系统和预测方法。所述预测系统包括期货交易服务器、价格预测服务器以及区块链网络；价格预测服务器响应于用户端发送的期望价格，从期货交易服务器获取多个历史结算价，并根据期望价格和多个历史结算价，生成价格走势向量；价格预测服务器以交易的形式将价格走势向量提交给区块链网络；区块链网络基于BP神经网络，对价格走势向量进行处理，得到预测结果YES或NO；如果预测结果为NO，则预示明天的期货结算价将低于用户的期望价格；如果预测结果为YES，则预示明天的期货结算价将达到用户的期望价格；区块链网络将预测结果反馈给价格预测服务器，价格预测服务器再将预测结果转发给用户端。

摘要： 本发明公开了一种基于随机森林预测期货价格趋势的方法，包括以下步骤：获取期货商品历史交易数据；对获取的历史交易数据进行技术指标计算并对这些指标进行特征处理以获得训练数据；构建用于预测的价格走势的随机森林，同时结合获得的训练数据生成随机森林模型；获取当前的数据并计算技术指标，转化为特征后输入给随机森林模型，得出预测的结果；运用了机器学习中的随机森林，来从这大量的历史交易数据中，发现这种潜在的规律，从而预测期货价格趋势。

摘要： 本发明公开了一种基于高斯过程模型的铜期货价格预测方法，包括以下步骤：获取铜期货历史数据和影响铜期货的外源特征数据；数据处理；构建用于预测调整后铜主力合约的对数收益的高斯回归过程模型；通过处理后的数据对高斯回归过程模型进行训练，直到模型收敛；获取当前日的铜主力合约数据，构建和处理后数据一样的特征输入模型进行预测；输出对数收益预测结果；通过选出一些影响上海期货交易所铜期货的价格的外源性特征数据结合机器学习中的高斯过程模型来对铜期货价格建模，最后得到模型后进行预测，根据预测的铜期货结合交易策略进行期货量化交易；能够实现较为精确的预测，结合交易策略给出交易建议从而协助进行期货交易。

摘要： 本发明公开了一种基于LASSO模型的铜期货价格预测方法，包括以下步骤：获取铜期货历史数据和影响铜期货的外源特征数据；数据处理；构建用于预测调整后铜主力合约价格的LASSO模型；通过处理后的数据拟合训练LASSO模型，直到模型收敛；获取当前日的铜主力合约数据，构建和处理后数据一样的特征输入模型进行预测；输出预测结果；通过选出一些影响上海期货交易所铜期货的价格的外源性特征数据结合机器学习中的LASSO模型来对铜期货价格建模，最后得到模型后进行预测，根据预测的铜期货结合交易策略进行期货量化交易；预测模型更加贴近实际，预测结果更加精确，提升交易效率和成功率。

摘要： 本发明提供一种高拟合优度OLS回归模型的甲醇期货价格预测方法，包括以下步骤：1）获取甲醇期货价格的影响因素；2）计算甲醇期货价格与影响因素的pearson相关系数，并建立以甲醇期货收盘价为因变量，影响因素为自变量的多元线性回归模型；3）对建立的多元线性回归模型消除多重共线性并确定最终用于预测甲醇期货价格的OLS回归模型。与现有的预测模型相比具有更高的模型拟合优度，预测效果更加显著。

摘要： 本公开提出了考虑钢铁期货价格和实时电价因素的短期日负荷预测方法，利用协方差分析方法确定钢铁期货价格、实时电价、日期类型与负荷之间的相关系数，基于负荷值利用上述相关系数确定短期负荷预测输入数据中的中的钢铁期货价格、实时电价、日期类型值；对输入数据进行标准化处理，建立短期负荷预测输入数据训练集；基于短期负荷预测输入数据训练集，对负荷预测的长短期记忆模型进行训练，获得参数合适的短期负荷预测模型；将测试集中的负荷值输入至参数合适的短期负荷预测模型中完成带有冲击性负荷短期日负荷预测。本公开采用钢铁期货作为输入量，降低了冲击性负荷造成短期日负荷预测的误差。