最优投资

摘要： 传统保险市场难以承受巨灾的赔付压力,而通过资本市场发行巨灾债券能够很好地分散巨灾风险。基于连续时间动态模型,在期末财富指数效用的期望值最大化目标下,利用随机控制原理获得了不投资巨灾债券情况下的买方(投资者)连续时间最优投资策略。在金融市场与巨灾风险独立的假设下,根据无差异定价基本原则,给出了具有特定支付结构的巨灾债券无差异价格的显式解。对所得无差异价格进行实例计算和主要参数的敏感度分析,验证了文章所采用模型的合理性和有效性。

摘要： 针对保险公司终端财富最大化的最优再保险投资策略问题,分别考虑了费率定价过程服从相关索赔保费原则和无相关索赔保费原则两种情况。对目标函数的初始问题通过Legendre变换转化为对偶问题,在对数效用函数目标下,得到最优再保险投资策略的解析式。通过实例分析展现了相关参数对最优策略的影响。

摘要： 由于加氢站是氢能产业发展的重要组成部分,准确评估其对潜在投资者和政策制定者的价值非常重要。本文针对现有加氢站研究中缺乏利用实物期权角度进行投资决策的问题,运用不同的实物期权求解技术,分别建立不确定条件下的单阶段和多阶段实物期权投资决策模型,研究加氢站的最优投资阈值、投资时机和投资运营策略。文章通过梳理站外制氢和站内制氢加氢站的结构特征,归纳不同类型加氢站的投资特点,分析各类型加氢站投资项目包含的实物期权类型,试图在加氢站技术特点和市场环境的基础上,为投资者对站内制氢和站外制氢加氢站的潜在投资提供决策支持。

摘要： 本文研究了保险公司对金融市场存在模糊厌恶情况下的最优投资与超额损失再保险策略。在最大化保险公司终端财富的目标下,采用指数效用函数,通过随机控制方法得到了最优投资与再保险策略以及值函数的表达式。最后通过数值算例分析了参数对最优投资与再保险策略的影响。

摘要： 研究借贷利率不同和风险资产价格服从常弹性方差模型下的最优投资策略.在指数效用函数和对数效用函数下,分别建立相应的Hamilton-Jacobi-Bellman(HJB)方程,利用随机控制理论和Legendre转换对HJB方程求解,得到了相应效用函数下最优投资策略的解析解,最后对最优投资策略进行数值求解,并给出了经济学解释.

摘要： 本文研究不确定给付下的DB型养老金的最优投资决策问题。养老金投资于无风险资产与风险资产,以最小化二次损失函数为目标,建立养老金的最优化模型。利用不确定动态规划法,证明了不确定最优性原理,得出了不确定最优性方程,通过求解不确定最优性方程,最后得到不确定给付下的DB型养老金的最优投资决策。

摘要： 基于Heston随机波动率模型研究投资者拥有一份随机劳动收入的最优投资问题。假设金融市场由一个风险资产(股票)和无风险资产(银行存款)构成,并考虑投资者拥有一份随机劳动收入,在指数效用函数下使其终端财富最大化;利用随机控制方法得到该问题的最优投资策略的解析表达式,通过数值模拟分析模型中的主要参数以及劳动收入对最优投资策略的影响。结果表明:随着投资者的劳动收入波动率增大,投资到风险资产的比例减小;在风险厌恶系数增大时,投资到风险资产的比例也减小;风险资产的投资比例对Heston模型中的参数变化非常敏感。

摘要： 本发明公开一种以单位电能静态投资最优为目标的风电场机位动态优化方法，依次包括以下步骤：(1)初步确定机组型号，(2)风机初步排布，(3)风机排布及机组型号单位电能静态投资模型建立，(4)风机机组型号优化，(5)风机排布优化五个步骤。本发明综合考虑风资源利用、土建工程及电气工程降本、财务指标增效综合最优等多个因素，确定最佳风电场机组型号与风机间距，并提出一种追求单位电能静态投资最优的合理风电场机组型号和风机间距的综合计算方法。

摘要： 本发明涉及电力系统技术分析技术领域，且公开了一种基于最优解的配电网方案投资比选方法，其特征在于，包括以下步骤：步骤一：构建可以量化的配电网线路全生命周期成本模型；步骤二：对配电网线路进行成本分析；步骤三：对配电网投资类型进行分类预测。该基于最优解的配电网方案投资比选方法，通过建立适用的配电网线路全生命周期成本模型，通过本方法对配电网投资规划项目进行投资成本的分析，可以规范配电网规划技术投资比选工作，实现电网规划方案的量化分析比较，提升配电网规划的技术经济分析水平，提高配电网规划的科学性、合理性，为投资建设方案制定提供有效参考及数据支撑。

摘要： 本发明提供一种多主体投资多微网系统的最优配置方法，包括以下步骤：步骤S1，构建多微网系统年支付函数和配电网系统收益函数；步骤S2，构建主从博弈模型；步骤S3，根据储能数量的历史数据，给定博弈主体多微网系统初始化的分布式电源数量和初始化的储能数量，并输入负荷等基本数据；步骤S4，按照配合网系统约束条件，执行自适应遗传算法求出并修改满足博弈从体的目标的源储数量；步骤S5，根据修改后的源储数量，并按照多微网系统约束条件，执行粒子群算法求出满足博弈主体的目标的源储数量；步骤S6，迭代步骤S4和步骤S5，直到满足Stackelberg‑Nash均衡条件为止；步骤S7，输出最终的源储数量。本发明还提供一种多主体投资多微网系统的最优配置系统。

摘要： 一种基于最优解的配电网方案投资比选方法，包括以下步骤：A、构建可以量化的配电网工程全寿命周期成本效益指标。B、确定各指标权重并TOPSIS方法最优解。C、利用灰色关联度与欧式距离计算各方案与最优解的贴近度以此选定最优配电网投资方案。本发明对配电网项目规划比选要求，建立适用的全寿命周期成本效益以及社会环境指标，能够全面反映配电网规划项目的优劣程度，并提出基于TOPSIS的灰色关联度综合评价模型，通过本方法对配电网投资规划项目进行综合评价，可以规范配电网规划技术经济优化比选工作，实现电网规划方案的量化分析比较，提升配电网规划的技术经济分析水平，提高配电网规划的科学性、合理性。

摘要： 本发明属于电网整体测算技术领域，本发明提供了一种判断电网投资最优化的方法，包括：判断历史数据外推；计算影响电网投资总规模的关键因子；计算多情景投入规模测算总因子。利用本发明提供的方法，能对投资规模进行准确的测算并给出较为可靠的数据，有利于全面的对电网企业投资规模进行预测。

摘要： 本发明公开了一种规划效果最优的最小投资测算方法，包括确定规划指标并获取现状值；确定规划指标的目标值和综合权重值；建立规划指标与待建项目成效之间的映射关系并动态调整各个待建项目的成效权重；对所有待建项目进行归一化评分；计算各个待建项目的综合成效评分；依据效果最优的最小投资模型，确定最小投资需求。本发明综合考虑待建项目和电网现状数据，并建立了项目评分与规划目标指标权重相适应的动态调整机制，因此本发明能够实现投资额在不同类型项目、不同电压等级的效果最优，而且本发明方法可靠性高且准确性高。

摘要： 本发明公开了一种基于变分量子线路的最优投资组合确定方法及相关装置，本发明通过基于均值‑CVaR模型下的目标函数对预设的变分量子线路进行训练，得到训练好的所述变分量子线路；运行所述变分量子线路，以及对所述变分量子线路中的量子比特进行测量，得到目标测量结果；基于所述目标测量结果确定多个资产的最优投资组合，实现了确定多个资产的最优投资组合使得以较低的风险来实现较高的收益。

摘要： 本发明公开了一种基于实物期权的最优投资方法，该方法以最优初始投资策略为基础，根据电力负荷、购电价格和天然气价格信息的更新，进而模拟未来的最优投资策略。采用本发明提出的研究框架可以识别电网投资决策中不确定因素的投资阈值，从而做出最优的投资决策，并得到投资决策的灵活性价值。本发明借用金融期权的思路来研究实物投资，是对传统净现值方法的扩展。且本发明提出的决策框架中，分布式电源的投资并不局限在第一年，可以得到在决策期间分布式电源的投资方案(方案中包含投资位置和容量)和投资时间的分布情况。

摘要： 本发明公开了一种智能化的创新项目投资最优时机阈值跟踪分析系统，包括行业数据采集接口、数据传输接口、处理器、存储器、数据输出模块和云端服务器，处理器包括数据预处理模块和建模应用模块，数据预处理模块与数据传输接口连接；建模应用模块与数据预处理模块连接、用于建立最优投资的项目价值临界阈值模型，进行仿真运算；云端服务器为处理器提供运算服务并将仿真模拟数据传回处理器，由处理器构建出投资阈值关联的规则特征数据并构建可视化数据，数据输出模块与处理器连接、用于输出相应的可视化图表数据。本发明更有效的量化非市场因素对项目投资阈值和投资机会价值的影响、更好的实时跟踪投资临界点数据变动、更快的确定最优投资时机。

摘要： 本发明涉及配电网络设施建设改造领域，特别涉及一种计及负荷时序特性的配网可靠性提升最优投资方法，具体结合配电网各负荷点每个季度中的最大负荷峰值日的时序负荷数据，以获取负荷点的总年年缺供电量期望值，以系统缺供电量期望值ENS为灵敏度分析的目标值；通过分析可靠性指标对元件参数的灵敏度分析所带来的信息，挖掘供电可靠性的薄弱环节，首先改造灵敏度高对应的所有电气设备，从而获取最优可靠性提升投资方案。