基于厚尾时间序列的贝叶斯单位根检验

摘要

本文运用贝叶斯因子和可信区间两种方法来研究厚尾时间序列中单位根检验问题.通过Monte Carlo模拟证实了这两种方法的有效性,并对两种方法进行对比和分析.然后,考察了先验信息和自由度对单位根检验结果的影响.最后,将这两种方法运用到检验美国失业率和居民消费物价指数时间序列中,发现这两列序列均存在单位根.