银行账户利率风险的利率冲击情景构建研究——基于金融市场利率数据

摘要

在银行账户利率风险管理实践中,风险计量涉及两个重要环节:风险计量方法和风险参数设计.其中,风险参数设计主要指如何构建利率冲击情景,包括关键利率选择和冲击程度.目前,监管部门和商业银行普遍采用巴塞尔委员会于2004年在《利率风险管理与监管原则》中提出的200个基点标准利率冲击法,但这一简单的冲击情景远远不能解释复杂的市场环境.如何构建利率冲击情景以准确衡量银行账户利率风险,成为监管部门和商业银行共同面临的挑战.本文参考国际监管改革的最新进展,运用国内金融市场的利率历史数据,探索构建了以国内利率环境为基准的利率冲击情景,为准确衡量国内银行真实利率风险水平夯实了基础.